昨夜今晨，随着软件板块一扫“AI取代”忧虑回暖，美股三大指数温和走高。纳斯达克指数涨超1%，算力芯片公司AMD在Meta巨额合同的刺激下走高近9%。在早些时候的亚盘阶段，存储巨头三星电子、SK海力士带动韩国股指再创历史新高，该基准指数年初至今的涨幅已经达到41%。
数小时后，美国总统特朗普将发表年度国情咨文。综合各路消息，特朗普可能会在演讲中提及美国最高法院裁定关税政策非法后的下一步行动，以及宣布科技巨头需要为建设数据中心造成的电费上涨买单。另外，随着美军持续向中东集结，资本市场也将关注特朗普在伊朗问题上的表态。
大宗商品方面，现货黄金在此前连涨4天的背景下回落，各类工业金属则在美国计划对关键矿产设立参考价的传闻影响下走强。
其他消息
【伊朗外长：希望在最短时间内与美国达成公平协议】
伊朗外长阿拉格齐当地时间24日晚表示，在上一轮谈判达成的共识基础上，伊朗将在日内瓦与美国恢复谈判，决心在最短时间内达成一项公平合理的协议。伊朗的基本立场和信念非常明确：在任何情况下都不会寻求发展核武器，同时伊朗人民也绝不放弃和平利用核技术的权利。他指出，现在拥有一个历史性机遇，可以达成一项前所未有的协议，解决共同关切，保障共同利益。达成协议指日可待，但前提是必须优先考虑外交途径。伊朗已经证明，将不遗余力地捍卫主权。伊朗将秉持同样的勇气重返谈判桌，力求和平解决所有分歧。
【做空机构香橼资本突袭闪迪】
做空机构香橼资本（Citron Research）周二发帖称，已经对存储牛股闪迪建立空头头寸。受此影响，闪迪股价盘中跳水，虽然一度拉升转涨，但最终收跌4.2%。
香橼认为，市场正在将强周期的NAND存储公司按具备长期护城河的AI核心资产定价，存在明显错配。他们认为，NAND本质仍是高度依赖供给的商品行业，历史上多次在高毛利阶段迎来周期见顶。与此同时，三星作为行业龙头，一旦产能和良率修复、向高端SSD市场放量，当前的“紧缺”可能迅速消失。
【油轮现货运价飙升至近六年新高】
周二的最新数据显示，租用一艘超大型油轮（VLCC）将中东原油运到中国的价格，已经飙升突破每日17万美元，较年初翻了3倍。业内人士指出，除了众所周知的美伊对峙外，全球原油的供应趋势变化，以及韩国航运公司大举订船等因素均对价格飙升形成助力。
【Meta与AMD达成巨额“芯片+股权”认购协议】
Meta和AMD周二宣布，Meta将部署至多6吉瓦的AMD算力芯片，相当于价值600亿美元的多年期订单。同时，在满足某些里程碑条件的前提下，Meta能够以0.01美元的价格购买最多1.6亿股AMD股票，相当于该公司10%的股权。截至收盘，AMD收涨8.77%。
【Anthropic与“受害股”合作推出智能体】
北京时间周二晚间，近一个月来在美股市场大杀四方的明星AI公司Anthropic举办简报会，推出10种供企业客户将人工智能接入工作流的新方式，涵盖股票研究、投资银行等多个领域。值得一提的是，汤森路透等“Anthropic受害股”集体亮相简报会，披露传统软件服务商如何与AI明星公司合作推出智能体产品。
【微软、SpaceX宣布卫星互联网合作】
微软周二宣布与SpaceX展开卫星互联网服务合作，旨在帮助更多偏远地区的居民连上互联网。微软同时宣布，在完成2025年底向2.5亿人提供互联网的目标后，现在已经将覆盖目标提高至2.99亿。
【触控屏MacBook Pro预期今秋亮相】
知名苹果爆料人马克·古尔曼透露，苹果公司首批触控屏MacBook Pro将于今年秋季亮相。这些新机型将配备针对触控优化的系统界面，以及类似iPhone的“灵动岛”，但尺寸会稍小一些。
