公告日期：2026-02-02

厦门安居控股集团有限公司

（住所：厦门市湖里区华泰路 3 号）

2026年面向专业投资者公开发行

公司债券（第一期）募集说明书

注册金额 52 亿元

本期发行金额 不超过 8 亿元（含 8 亿元）

增信情况 无

发行人 厦门安居控股集团有限公司

发行人主体信用等级 AAA

本期债券信用等级 -

信用评级机构 联合资信评估股份有限公司

牵头主承销商/簿记管理人/债券受托管理人

（住所：福建省福州市湖东路 268 号）

联席主承销商

（住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座）

签署日期： 年 月 日

声明

发行人承诺将及时、公平地履行信息披露义务。

发行人及其全体董事、监事（如有）、高级管理人员或履行同等职责的人员承诺本募集说明书信息披露真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

主承销商已对本募集说明书及其摘要进行了核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。

中国证监会对公司债券发行的注册及上海证券交易所对公司债券发行出具的审核意见，不表明其对发行人的经营风险、偿债风险、诉讼风险以及公司债券的投资风险或收益等作出判断或者保证。凡欲认购本期债券的投资者，应当认真阅读募集说明书全文及有关的信息披露文件，对信息披露的真实性、准确性和完整性进行独立分析，并据以独立判断投资价值，自行承担与其有关的任何投资风险。

投资者认购或持有本期公司债券视作同意本募集说明书关于权利义务的约定，包括债券受托管理协议、债券持有人会议规则及债券募集说明书中其他有关发行人、债券持有人、债券受托管理人等主体权利义务的相关约定。

发行人承诺根据法律法规和本募集说明书约定履行义务，接受投资者监督。

重大事项提示

请投资者关注以下重大事项，并仔细阅读本募集说明书中“风险因素”等有关章节。

一、与发行人相关的重大事项

（一）近三年及一期，公司经营活动产生的现金流入分别为1,218,976.63万元、1,096,720.88万元、826,983.90万元和541,697.98万元，经营活动产生的现金流出分别为1,181,067.54万元、1,009,842.56万元、721,766.18万元和1,105,575.99万元，经营活动产生的现金流量净额分别为37,909.09万元、86,878.32万元、105,217.71万元和-563,878.01万元。公司房地产开发业务属于资金密集型业务，建设周期长，项目前期土地购置、建设投入与销售回款存在一定的时间错配，经营活动现金流量净额出现波动。如果未来宏观经济环境发生较大不利变化，将对公司应收账款的回收、房地产销售收款产生不利影响，公司经营活动产生的现金流量净额可能会存在一定波动。

（二）截至2025年9月末，发行人对外担保（不含发行人与子公司之间的担保）余额为20.57亿元，占期末净资产的比例为9.48%，其中9.08亿元为公司为购房者的银行按揭贷款提供担保。目前，购房者在购买商品房时，多选用银行按揭的付款方式。按照房地产行业的惯例，为商品房承购人提供的抵押贷款担保，为阶段性担保。担保期限自借款发放之日起至借款人办妥借款合同项下贷款所购房屋抵押权预告登记手续之日止，保证期间届满后，发行人的保证责任全部解除且不再发生新的保证义务及责任。由于公司的开发项目均履行了有关法定程序，购房人办理相关权属证照不存在法律障碍。

（三）近三年及一期末的存货账面净值分别为2,989,381.26万元、2,505,850.38万元、2,145,035.48万元和2,299,059.23万元，分别占当期总资产的比例为47.83%、41.63%、37.07%和37.69%。公司存货主要包括在建房地产开发产品和在建房地产开发成本，在建房地产开发产品在最近三年末余额分……
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提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。