1 梦圆分析市场盘面情况。

梦圆指出当前大盘微跌，上证指数下跌0.31%，科创50和创业板指跌幅较大，均达1.6%。科技板块持续承压，尤其是算力领域回调明显。新能源中的锂电设备和光伏表现较好，光伏指数已修复前几日跌幅。

2 锂电设备表现强劲。

梦圆指出锂电设备近期表现突出，连续两天涨幅超过4%。他推荐了中海环保新能源和中海能源策略两只基金，分别聚焦新能源均衡配置和新兴方向如固态电池。此外，他提到叶冷技术因AI算力升级存在投资机会，并认为新能源和光伏板块估值健康，回调主要受负面消息影响。

3 光伏波动大，建议减少操作。

梦圆提到光伏近期因收储传闻波动较大，建议投资者减少频繁操作。对于涨幅较大的高估值板块可适度调仓，转向低位补涨板块。他还指出AI发展带动电力需求增长，特别是数据中心的高能耗推升了电力设备板块表现。散热技术成为AI算力爆发下的新需求，传统风冷难以满足高密度设备散热要求。

4 AI芯片散热需求提升显著。

梦圆以海外AI芯片龙头为例，指出随着产品迭代，散热需求从H100的700瓦提升至未来VR200的2300瓦，成为算力释放的关键瓶颈。此外，他推荐中海中短债和增强收益两只债券基金，前者适合底仓配置，后者为低波动的二级债基产品。

5 固态电池应用前景广阔。

梦圆分析了固态电池相比液态电池的优势，如能量密度高、安全性好、适应温度范围广等。他指出固态电池不仅可用于新能源车，未来还可应用于手机、电脑、机器人及低空飞行器等领域。虽然目前尚未量产，但中试线已在推进，预计一两年内有望实现商业化。他还提到固态电池市场空间将超过锂电池，确定性机会较高。

6 基金促销与投资建议。

主持人介绍了中海基金的促销活动，包括答题领取红包和加仓建议。他提到中海能源策略基金近期表现良好，特别是在固态电池板块上涨前后都有推荐。主持人建议投资者根据需求参与活动，并关注该基金的表现。

7 液冷技术市场前景广阔。

梦圆指出液冷技术已成为数据中心散热的必需品，行业进入爆发式增长阶段。根据IDC预测，中国液冷服务器市场规模到2025年将达34亿美元，年复合增长率达48%。海外龙头芯片配套的液冷需求将成为市场增长主要引擎。中海能源策略关注锂电龙头、固态电池和数据中心，中海环保新能源则均衡配置光伏、风电、储能和锂电。

8 建议坚守投资纪律，关注新能源和芯片。

梦圆建议投资者根据个人资金情况坚守投资纪律，设定止盈和止损目标。中海环保新能源基金关注光伏和风电领域，而中海信息产业基金则重点关注芯片投资机会。近期存储芯片价格大幅上涨，主要由于数据中心需求爆发和晶圆供应受限。

9 存储芯片市场表现强劲。

梦圆指出存储芯片价格大幅上调，市场表现良好，虽然近期有所调整但属于正常波动。美股存储芯片大厂因数据中心需求强劲股价创新高，供需紧张或持续到2026年底。半导体设备和材料有望受益于存储芯片产能扩张。此外，他推荐了中海信息产业基金，该基金由投资老将管理，重点布局AI革命相关领域。

10 中海基金看好AI算力硬件领域。

梦圆表示中海信息产业基金当前重点配置AI算力硬件，包括半导体、光通信等细分方向。他指出国内外算力投资持续旺盛，但AI应用市场仍需等待。该基金三季报显示持仓集中于前述领域，旨在为跨年行情提前布局，适合风险承受能力较强的投资者。