朋友们，最近市场波动挺大，但有个方向我反而越来越清晰——机器人。不管行情怎么折腾，我始终认为，这仍然是2026年最强的主线，没有之一。经过连续半个多月的回调，整个板块缩量见底迹象明显，就像一个弹簧被压到极限，接下来可能就是密集催化接踵而至的时刻。

为什么这么说？最近业内交流频繁，信号很明确。北美那边的定点阶段进入关键期，核心供应商陆续过去做最后的产能规划和定价沟通。现在进入特斯拉链的门槛越来越高，能留下来的都是“真金白银”的玩家——那些有全球（尤其是北美）产能布局、历史上持续供货、在特斯拉链上证明过自己的公司。这已经不是概念炒作，而是实打实的产业落地。

另一个重磅消息是，特斯拉的V3（阿尔法）预计两月底就要亮相了。这被认为是量产版本的第一代，口号很吸引人：“穿着机器人外衣的人”。核心变化在于旋转执行器数量大幅提升，这意味着产业链上的核心环节将迎来明确的需求增量。

这还没完，V4（贝塔）已经进入设计定型阶段，它大概率是下半年主线，也很可能是面向公众的第一代产品，终极目标直指“外科手术平权”。设计方向是更高的自由度和更轻的体型，轻量化趋势将蔓延到更多环节。

更让我兴奋的是，机器人正在从实验室和工厂走向大众视野。今年春晚，多家机器人公司将登台表演。这种“被看见”的价值，往往会加速转化为市场应用价值。国产机器人的迭代和放量正在提速，华为数字能源部据传明年4月将发布人形机器人，七腾机器狗明年目标出货量已定在上万台级别，供应链升级迭代的需求显而易见。

站在当前时点看，2026年很可能成为人形机器人从0到1兑现的关键节点。这个阶段，龙头公司的供应链和技术路线都会趋于收敛。同时，全球正在迈入一场机器人“军备竞赛”，苹果、谷歌、OpenAI、Figure等巨头纷纷入场。

机会在哪里？我认为有五大方向值得重点关注：一是特斯拉链的确定性机会；二是技术迭代带来的新机遇，比如电驱动新技术、灵巧手、新材料；三是海外其他巨头的供应链机会；四是国内本体和应用垂类公司的崛起；五是那些格局优质、长期确定性高的标的。

但对于大多数投资者来说，个股研究门槛高、波动大，如何更从容地把握这轮机会？我认为，指数化投资或许是个不错的选择。

比如$南方中证机器人ETF发起联接C(OTCFUND|020608)$（A类：020607，C类：020608），它跟踪的中证机器人指数，正好覆盖了上述产业链的核心环节。从感知系统到执行机构，从控制系统到人工智能，一网打尽。

当前板块经过回调，估值压力有所释放，产业催化却越来越密集。这种“剪刀差”往往意味着较好的布局时机。机器人不是短期的主题炒作，而是一场可能持续数年甚至更长的产业革命。在这个过程中，保持在场、持续参与比精准择时更重要。

$南方上证科创板芯片ETF发起联接A(OTCFUND|021607)$$南方上证科创板100ETF联接C(OTCFUND|020684)$$南方中证A500指数增强C(OTCFUND|024376)$$南方中证A500ETF联接C(OTCFUND|022435)$$南方军工改革灵活配置混合A(OTCFUND|004224)$$南方中证全指证券公司ETF联接C(OTCFUND|004070)$#春节你是持币过节or持基？##全球股市集体大反攻 你的仓位配置如何？##Seedance 2.0引发争议：地表最强VS信任危机##下个风口赛道是谁？##暖阳创作计划#