#新兴成长一起投# 在当前宏观经济背景下，科技行业迎来多重利好。政策支持力度持续加大，科技创新被提到前所未有的战略高度；资金面上，市场流动性保持合理充裕，为科技企业提供了良好的融资环境；基本面上，部分科技企业半年报业绩超预期，展现出较强的成长韧性。从中报业绩来看，科技制造业的盈利增速在各行业中相对较高，计算机、传媒、电子等行业上半年净利润同比增速超25%。AI链仍处于交易的情绪高点，增量市场环境下，AI海外链和国内链双线发展并不矛盾，更建议关注股价赔率相对合适的AI应用和国内半导体先进制程等方向，随着企业盈利模式跑通，盈利兑现有望加速。从历史数据来看，9月科技板块或往往存在一定的季节性机会。随着下半年消费电子旺季的到来，以及各大科技公司新品的集中发布，产业链上下游企业或有望迎来订单和业绩的双重提升。同时，数字经济、人工智能、半导体等前沿领域的创新发展，也为科技行情提供了持续的动力。