1 杨旭蔚解读市场表现。

杨旭蔚分析了近期市场的表现，特别是软件ETF和港股互联网的强势上涨他指出，AI技术在中游应用中的发展对软件和云服务厂商有积极影响，因此软件ETF表现突出他还提到港股互联网的估值变化，认为其兼具消费股和成长股的特点，整体表现强势。

2 港股互联网走势强劲。

杨旭蔚分析了港股互联网的强势原因，包括AI应用逻辑、低估值和消费扩内需政策他还提到市场回调与欧洲基建和国防开支增加有关，建议投资者在牛市周期中保持60%的A股仓位，并配置一半科技成长类资产。

3 科技成长与港股互联网表现强劲。

杨旭蔚介绍了科技成长板块的表现，特别是双创50指数和科创200的涨幅他提到软件ETF和机器人ETF在周四的涨幅显著，并推荐了开心和心选产品他还分析了港股互联网的强劲表现，特别是恒生科技和港股的上涨，强调了AI应用和消费相关逻辑的支撑杨旭蔚建议在牛市中保持60%以上的仓位，并分享了红利配置的作用。

4 投资需谨慎，避免满仓。

杨旭蔚建议根据风险偏好和流动性需求调整仓位，牛市可能回调，两会期间市场稳定AI产品如蝴蝶效应的AIIIN虽技术突破有限，但市场炒作热烈，因其能完成基础工作，提升效率AI发展从对话机器人到智能体，未来可能实现通用人工智能软件ETF狂欢反映市场对AI技术进步的期待，企业ERP软件可能因此提升服务效率，降低成本。

5 云服务和AI助手的投资前景。

杨旭蔚讨论了云服务和AI助手的投资可行性，指出软件ETF中包含大量相关公司，如财务软件和办公软件他提到互联网大厂和软件公司通过降本增效实现技术应用，并期待AI助手在未来帮助完成基础工作此外，他还提到6G技术的发展，强调其在自动驾驶和工业互联网中的重要性，以及6G相比5G在速度和带宽上的显著提升。

6 央行支持科技创新贷款。

杨旭蔚分析了央行通过再贷款支持科技创新的政策，认为科技板块仍有中期增长空间，但短期可能回调他建议投资者配置科技、消费和互联网板块，同时关注有色资源，但避免追高。

7 科创创业板块值得关注。

杨旭蔚分析了科创创业板块的轮动和收益分享，认为当前市场位置不高，但可能震荡，建议分批买入他还讨论了美国特朗普2.0时期的经济数据，指出美股风险高，建议谨慎配置杨旭蔚认为牛市值得投资，但需关注市场结构。

8 杨旭蔚分析了市场趋势和逻辑。

杨旭蔚从2021年11月到2023年9月24日的市场趋势进行了分析，指出924后市场进入牛市，各行业均有变动他强调投资应先有信念和观察市场的框架，而非单纯依赖逻辑他提到A股市场受政策影响较大，特别是房地产下跌导致消费收缩，但中国制造业和出口表现良好他认为中央政府扩大赤字是经济复苏的关键，并提到央行创新性货币政策对资本市场的积极影响。

9 股市预期推动牛市。

杨旭蔚分析了股市的预期和技术面，认为牛市已经形成，尽管短期有震荡他强调了仓位管理的重要性，建议至少保持六成仓位他还提到人工智能和科技成长领域的投资机会，特别是软件ETF和AI相关领域，认为这些领域在算力成本下降的推动下将继续发展。

10 市场趋势与投资策略分析。

杨旭蔚分析了春节后市场的几波上涨，强调了信心和基本面在投资中的重要性他建议投资者观察市场趋势，采用适合自己的投资方法，并设置止损点他还提到，技术分析在中长期投资中有效，但短期交易难以超越量化策略最后，他鼓励投资者坚持信念，结合市场逻辑进行投资。