1 鹏华基金探讨固收投资策略。

寇斌权介绍了鹏华基金的固收投资策略和黄金战队的业绩表现，强调通过八大赛道均衡发展和高质量陪伴，为客户创造长期可持续的投资回报他还提到鹏华基金在被动指数产品方面的布局，包括宽基、新能源、金融等多个主题的指数基金，旨在为投资者提供多元化的资产配置工具此外，鹏华基金重视投资者教育和陪伴，致力于构建专业开放的投研平台，追求可持续高质量发展。

2 量化固收加产品介绍。

寇斌权介绍了量化固收加产品的投资方法论，强调通过权益端量化投资增厚收益，并讨论了大类资产配置的重要性他提到大类资产配置能有效分散非系统性风险，平滑投资组合波动，实现收益风险平衡固收加产品在固定收益类资产基础上，配置收益弹性较大的资产，以控制风险并超越纯债基金收益。

3 量化固收加策略解析。

寇斌权介绍了量化固收加策略，包括资产配置和权益端投资他详细解释了指数增强策略，强调多因子模型在选股和优化组合中的应用收益预测和风险控制是多因子框架的核心，分别比喻为矛与盾量化固收加策略注重风险管理，优先于收益增厚，涵盖资产配置和权益仓位管理等多个维度。

4 权益投资的风险管理与仓位调整。

寇斌权介绍了权益投资在行业风格、时间序列和仓位管理上的风险管理策略，包括回撤管理和动态调整股债配置比例他提到风险评价模型通过平衡股票和债券的风险贡献，提升策略的韧性和稳定收益此外，他还介绍了净值化需求策略，通过量化手段在市场波动中调整权益仓位，避免追涨杀跌，赚取波动率收益。

5 市场波动时策略表现更优。

寇斌权介绍了在市场波动率加大时，策略表现更优，尤其在震荡市和弱势中能跑赢权益标的他提到通过量化估值压测和行业均衡配置，可以有效分散风险并提升收益此外，风格均衡和多元化的量化模型也能在不同市场风格中保持组合的稳定性和盈利能力。

6 应对金融波动的策略。

寇斌权介绍了应对金融指数和权益金融连续回撤的策略，包括考虑股债相关性、波动率和估值分数等指标，进行风格控制，如倾向于价值低波动他提到通过分散持仓降低个股风险，选取不同行业、风格和市值的优质股票构建组合量化组合通常持仓100只以上，有效分散风险他还强调了动态时间风险监控，根据实时风险变化调整风险管理策略最后，他提到量化固收加策略通过固收安全件和超额收益在不同市场环境下实现收益。

7 指数增强策略提供双重安全保障。

寇斌权介绍了指数增强策略的双层安全设计，该策略通过集中投资于特定指数的成分股，同时保留贝塔特征并捕获阿尔法收益在熊市中，策略提供基本收益保障，抵御下行风险；在牛市中，通过固定收益和智能金融指数的贝塔叠加，增厚收益策略的贝塔透明性高，方便投资者择机建仓或止盈，投资者可根据风险偏好和市场判断选择合适时机。

8 量化策略提升投资胜率。

寇斌权介绍了量化投资通过多因子选股模型，基于基本面和技术面筛选股票，控制风险并提高组合收益他指出，长期持有指数增强策略在不同市场环境下有较大概率获得超额收益量化投资优势在于简化组合管理，通过长期研究积累阿尔法有效性，基金经理可集中精力管理贝塔波动性投资者可根据风险偏好制定投资策略，如定时定投或更复杂的定投策略，以降低权益贝塔波动，提升投资体验。

9 量化固收加策略适合低风险投资者。

寇斌权介绍了量化固收加投资策略的特点和适用人群该策略通过严格的纪律性和多维度风险管控，力求在风险最小化的前提下实现收益最大化它结合了量化投资的纪律性和固收投资的稳健性，适合风险偏好较低、追求稳健收益的投资者此外，寇斌权还提到，近期市场仍处于不确定性中，主要受美国关税政策变动的影响。

10 短期市场趋势取决于政策变化。

寇斌权分析了科创100和创业板在市场中的角色，指出科创100作为对冲资产，在市场情绪缓和时适合补仓他建议在市场积极时配置成长性资产，悲观时缓慢买入科创100长期来看，关税问题将得到解决，当前市场波动率较低，适合逐步建仓他建议通过定投或网格方式建仓，等待趋势明确后加仓，最终择机止盈。