#天天基金调研团#近期的市场有所回调，美国两家地区银行爆雷，引发市场再现恐慌情绪，特不靠谱一会儿说要加税，一会儿又暗示加税是博弈手段，最终会取消，搞得全球投资者处于混沌状态，大A科技板块受到了消息面的冲击，上周连续下跌造成人心惶惶。
有的投资者认为以AI为代表的科技板块已经见顶，有的投资者认为市场砸出来了“黄金坑”，究竟AI为代表的科技板块下跌是“危”还是“机”呢？AI行情是不是真的已经结束了？我们该如何去看待这次科技板块的回调呢？
带着种种疑问，10月16日下午我很荣幸参加了天天基金调研团的活动，本次调研的是华泰柏瑞基金经理陈文凯管理的$华泰柏瑞质量成长A(OTCFUND|008528)$$华泰柏瑞质量成长C(OTCFUND|011452)$，近期AI算力板块回调较为充分，现在是否是上车的机会，打算布局AI算力的朋友，一定要耐心看完本篇调研文章，会让你收获颇多。
华泰柏瑞基金经理陈文凯，硕士毕业于上海交通大学，本科毕业于中国科学技术大学；2016~2019 年任中金公司研究部分析师，2019 年 12 月加入华泰柏瑞基金，历任研究员、基金经理助理，2024年 1 月起独立管理华泰柏瑞质量精选混合基金，2024 年 7 月起独立管理华泰柏瑞质量成长混合基金，投资经验丰富。
随着科技的不断创新，我们正经历以AI为代表的科技浪潮，在国家大力发展新质生产力的政策下，给了AI更大的发展空间，AI正在以前所未有的速度走进千家万户，改变着我们的学习、工作和生活，这是历史发展机遇，也是时代带给我们的红利，聪明的投资者定会牢牢把握。
基金经理陈文凯非常看好AI未来的发展前景，他把AI未来发展的上限比喻为天空，也就是说AI给人类带来的改变是无极限的，人工智能未来的发展没有尽头，目前才只是刚刚开始，AI将会对我们的生活工作产生深远的影响，我们正站在科技时代浪潮上，这是难得的历史机遇。
基金经理陈文凯管理$华泰柏瑞质量成长A(OTCFUND|008528)$1年多的时间，我们重点关注近1年的业绩情况，该基金近3个月涨幅28.31%，近6个月涨幅104.37%，近1年涨幅65.83%，今年以来涨幅76.39%，业绩优秀，超额收益明显，尽管近期科技板块出现了回调，由于安全垫足够厚，该基金的涨幅仍然喜人。
业绩这么优秀，基金经理陈文凯是如何选择行业和个股的呢？在行业选择上，通过对行业成长空间和成长斜率的研究，结合目前所处行业生命周期阶段分析，挖掘出在 3—5 年甚至更长时间维度下，业绩确定性相对较高的行业，并且精选个股，筛选业绩确定性较高的上市公司进行布局，为投资者带来满意的回报。
截止今年二季度末，$华泰柏瑞质量成长A(OTCFUND|008528)$的规模为2.96亿，盘小绩优，属于小而美基金，船小好调头，可以捕捉市场当中的每一次机会，后市有望给投资者带来更多超额收益。
在本次调研会上，华泰柏瑞基金经理陈文凯有个比喻给我留下了深刻的印象，他认为我们或正身处一趟已启动的 AI 高速列车，旅程长远。此时关键可能并非车速快慢，而或是身在车上。
不难看出，基金经理陈文凯非常看好AI，AI会有很长一段发展之路，一路上会不断的带给我们惊喜，AI未来发展潜力巨大，也希望大家能够早日上车，享受到科技带给我们的胜利果实，伴随AI一起成长，坚持长期投资，还能享受到投资复利。
调研会的最后，基金经理陈文凯还回答了投资者关心的问题，有投资者问：“如何鉴定比较有潜力的算力公司？”基金经理陈文凯回答：“核心在于验证其是否具备真实的商业落地与市场需求，而非仅停留在概念层面。关键在于考察公司是否拥有来自海外或国内的下游需求客户，并已产生实际订单与收入。因此，应聚焦于那些具备明确客户、可验证订单和稳定营收的公司，而非那些空谈概念、缺乏业务实质的企业。”
基金经理陈文凯还提到了《大话西游》的一段台词：“曾经有一份真挚的感情摆在我的面前我没有珍惜，等我失去的时候才追悔莫及，人间最痛苦的事莫过于此。”是啊，人们往往拥有的时候不知道珍惜，等到失去了才知道他的可贵，投资不也是如此吗？机会来了要牢牢抓住，不要犹豫，不要彷徨，不要给人生留下太多遗憾！
