#量化+主动策略优势# $鑫元鑫趋势灵活配置混合C$ 年末布局选对基！鑫元鑫趋势的"量化+主动"太适配当前市场了

站在2025年年末，A股正处在风格再平衡的关键节点，之前大火的科技板块估值已升至历史85%以上分位，机构持仓拥挤度高，而周期行业在反内卷政策催化下，估值修复窗口正在打开，市场从单一成长主线转向"成长+价值"均衡配置的趋势越来越明显。这种震荡分化的行情里，既想把握结构性机会，又怕踩雷波动的话，选对基金真的太重要了，鑫元鑫趋势C（004948）就是我近期重点布局的标的。

先说说我的年末配置思路：核心是"稳健打底+弹性增强"，不盲目追高前期热门赛道，更偏向能穿越风格切换的均衡型产品。当前市场风险与机会并存，科技板块会从普涨转向结构性机会，而化工、有色等周期行业的供需格局持续改善，具备业绩修复潜力，这种环境下，单一风格的基金很难持续跑赢，反而"能攻善守"的灵活配置型基金更有优势。所以我把鑫元鑫趋势C作为组合的核心配置，既用来对冲部分板块的波动风险，又能通过它的灵活策略捕捉不同行业的机会。

再聊聊大家都关心的"量化+主动"策略，这也是我最看好这只基金的地方。鑫元鑫趋势C不是单纯的量化或主动基金，而是把两者深度融合——量化模型负责筛选低估值、高性价比的标的，通过多因子模型广泛覆盖优质资产，避免单一标的风险；主动管理则由基金经理刘宇涛把控大局，凭借他工学博士的背景和多年量化+主动投资经验，在宏观经济变化、行业轮动时及时调整大类资产配置比例，精准把握估值修复机会。这种模式完美解决了纯量化的僵化和纯主动的主观性问题，从业绩就能看出来：今年以来收益率24.35%，近一年涨幅20.18%，成立以来累计收益达75.48%，而且在市场下跌时跌幅显著小于同类，牛市又能稳步跟涨，真正做到"熊市抗跌、牛市跟涨"。

最后分享下我的持有体验，最直观的感受就是"省心、稳健、有惊喜"。作为中风险基金，它的波动控制得相当不错，近三个月还能斩获11.24%的收益，没有出现大幅回撤的情况，持有期间不用天天盯盘焦虑。而且C类份额的费用很友好，适合普通投资者长期持有，不用为手续费心疼。基金经理刘宇涛的投资逻辑也很清晰，坚守价值风格，规避长期不可修复的损失，从他管理以来的1151天表现来看，策略执行很坚决，没有盲目跟风追热点，这种稳健的投资风格让我很放心。

年末布局不求激进但求精准，鑫元鑫趋势C的"量化+主动"策略刚好适配当前的均衡市场，既能通过量化覆盖优质标的，又能靠主动管理把握趋势切换，再加上长期稳健的业绩和舒适的持有体验，确实是年末配置的优质选择。后续打算继续持有并适当加仓，希望能跟着基金经理的专业操作，在2026年收获稳稳的收益～ 也欢迎大家分享自己的持有感受呀！