今天的操作来了！

从盘面来看，今天涨势最好的是周期板块，涨价预期逐渐兑现。黄金和铜的价格继续上涨，黄金价格突破4200美金，铜的价格突破1.1万美金。

手上的两只周期板块基金，在经过前期的回调后，今天重拾涨势，大幅回血！当天涨幅分别在3%、4%以上！$万家趋势领先混合C(OTCFUND|019000)$，$万家宏观择时多策略混合C(OTCFUND|017787)$

敲黑板！说重点！

今天虽然周期板块涨的最好，但其实最大的新闻是在科技领域。

就在今天，字节发布豆包手机助手预览版。这是一个面向手机厂商的系统级服务，它将豆包大模型深度融入操作系统，让用户只需动嘴（或动一下手指），就能指挥手机去执行那些原本需要点击几十次屏幕的繁琐操作。

划时代的AI应用！

中兴通讯表示，搭载豆包手机助手技术预览版的工程样机努比亚M153目前少量发售。

虽然还是个工程样机，但至少确保了AI在国内有了C端付费模式。

继续保持前期的个人预判：

指数层面，配合着经济工作会议的预期和落地，12月会在波动中彻底站稳3900点。而明年的春季攻势，会帮助大盘站稳4000点！

板块上，人工智能为首的大科技是绝对主线，创新药和涨价、反内卷为首的周期板块，是副线。

具体板块情况：

恒生科技

继续持有，$天弘恒生科技ETF联接C(OTCFUND|012349)$

截止上周结束，阿里、美团、京东，这外卖三傻的三季报都公布了。外卖大战打得一塌糊涂，烧了近千亿。

从结论来看，阿里每抢一单，花的成本大概是美团的3.7倍左右。美团虽然被抢走的一些份额，但韧性很强，防守战艰难，但算是颇为成功。至于最初挑起战火的京东，彻底小透明了。

在这背景下，外卖大战，大概率是逐渐要熄火了，再加上阿里最新的姿态转变，未来可能会进一步提升自己的“含科量”。希望四季度，整个港股科网股，可以否极泰来，不要再继续做“外卖指数”了。

创新药

小小加仓一点，$汇添富国证港股通创新药ETF发起式联接C(OTCFUND|021031)$

对于创新药的年底行情，我是重点看好的，不仅仅在于其前期的回调相对充分，更是因为它有着不逊于AI的潜力，甚至随着AI产业的成熟，会进一步赋能创新药的研发。

从走势上来看，磨底已经比较充分，进一步向下的可能性不大，随时可能会有新一轮的行情。

科技：

科创、人工智能、机器人、电池。$华夏科创100ETF联接C(OTCFUND|020292)$，$汇添富中证电池主题ETF发起式联接C(OTCFUND|012863)$，$永赢先进制造智选混合发起C(OTCFUND|018125)$

科技股是不缺热点的，AI算力板块迎来谷歌链爆发和重磅IPO；商业航天题材利好频传，国家航天局印发行动计划，亟待解决运力不足与成本短板；机器人产业进入规模化应用阶段，工业场景和消费场景加速落地。

对于科技板块，我认为可以继续持有，但加仓需要看准时机，低吸好于追高。

反内卷、涨价预期：

光伏储能、贵金属、煤炭能源。，$天弘中证光伏产业指数C(OTCFUND|011103)$$万家趋势领先混合C$，$万家宏观择时多策略灵活配置混合C$

有色金属领涨的逻辑在于AI算力引爆工业金属需求；美联储12月降息概率大，全球流动性预期宽松，资金涌入大宗商品；供需格局改善，商品价格弹性增强。

进入12月，市场机会不仅来自于技术面的超跌反弹，更来源于政策与产业的双轮驱动，春季躁动行情的条件正在成熟。