历史经验告诉我们，把握历史发展规律和大势，走在时代前列，抓住时代机遇，顺势而为。2023年很多投资人把AI当做是“第四次工业革命”，目前来看这个判断越来越接近事实。
周一凌晨，美股知名软件公司预计2026财年云基础设施营收将增长77%至180亿美元，印证AI算力需求持续扩张，股价大涨40%，昨天据媒体报道，与OpenAI签署协议五年内购买价值3000亿美元的计算能力；OpenAI高管称今年营收将冲上130亿美元，AI步入全新时代，AI商业化进程加速，市场空间广大；周二全球AI科技龙头公司推出Rubin CPX芯片，专攻长上下文AI推理，单机架AI性能暴涨650%，架构再一次升级，为光模块、PCB带来了全新的增量空间。（来源：财联社，2025年9月10日）
我们中长期看好AI产业投资机会。目前AI领域大方向上，第一是市场规模未见天花板。第二从技术实力上，我国在全球享有一定的竞争优势和竞争地位。今年以来AI产业对我国和全球经济都做出了较大的贡献。全球上至国家战略，下至产业龙头企业，各个层面都非常重视人工智能的发展，希望通过AI技术赋能各行各业，增强行业竞争力，更好为经济、就业提供帮助。
我国AI相关公司在全球产业链上具有较突出的竞争优势。虽然我们目前先进训练芯片上落后海外，我相信我们的AI产业飞速发展、全力追赶，未来几年完全有可能站在全球最先进的阵列，与此同时也将会涌现一大批竞争优势突出的公司可供投资。在全球的互联网产业和应用方面，我国领先于世界，相信未来国内AI产业也将复制互联网产业成功的故事，站在全球制高点。在国家领导人、国务院政策鼓励下，一大批优秀企业的努力下，包括资本市场对实业的促进和发展的助力，共同促进AI产业不断的向前发展，更快的发展。
至于说AI产业天花板，目前很难有准确的数据支撑或判断去确定，就像30年前我们也没法说互联网天花板在哪里。互联网业态已持续增长了30年，随着应用场景不断的创新，还在高速增长。类比下来AI发展可能才处于刚刚起步阶段。
我们认为AI产业机会是当前全球确定性较强的投资主线之一，看好AI算力板块在市场中的主线行情，我们会继续聚焦AI算力的龙头标的，尤其是光模块和PCB的龙头标的。投资者如果看好AI的长期成长空间，可以考虑在保留一定比例的仓位的同时，逢低适当参与，以长期的视角看待短期波动，不因阶段性调整而过度焦虑，不因短期波动而频繁切换基金。我们对投资者的建议始终是“拿住主线筹码、逢跌加仓”，同时也提醒投资者A股市场、尤其是A股的科技板块，股价波动较大，投资者应量力而行、理性投资，注意风险。
【我个人也是信澳业绩驱动基金的持有人】，在这轮AI浪潮中，希望能与各位投资者携手共进，捕捉产业升级的红利。
（信息来源：Wind，2025.9.11）
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