盘后分析
四月收官，今天是春季行情的最后一天。久违的赚钱效应重现，唤醒了资金尘封的记忆，主线纷纷暴动。指数方面，三大指数全天分化震荡，上证指数跌0.23%报3279.03点，深证成指涨0.51%报9899.82点，创业板指涨0.83%报1948.03点。虽然沪指收绿，但盘面却是一派热闹景象：两市共计成交11693亿，较上个交易日增量1472亿，涨停99家，跌停41家，封板率75%，上涨家数高达3443家。日线收官，我个人不得不感叹这种精确控制的微妙——尾盘一波跳水，毫厘之差破新低，从0.63破到0.55，玩到了百分位上。而这种操作发生在量能同比昨日放大近1500亿的情况下，实在耐人寻味。从技术角度看，这种"遗憾"并无好坏，完全取决于你屁股坐在哪一边——看跌怕涨，就会认为每天一个新低不是好事；看涨怕跌，就会幻想什么"对子底"。仓位决定态度，这里没有标准答案。有趣的是，上周指数连着四天创新高，我连续亏损；本周指数三连回调新低，账户反倒连红。相信很多人也有相似体验，这时又会有散户高呼"指数无用论"。我不反驳，但要提醒：上证、全指、平均股价，没有一个是无用的，90%的情况下上证依然更为重要。今天最大亮点在于科技股久违的全面爆发。AI算力率先发力，鸿博股份晋级高标4板，拉崩了市场高标5板的茂业商业，随后算力集体异动拉升。AI端侧早盘高开经过分歧消化后，随后应是量化介入推土机模式拉升，板块涨幅领跑全市场。机器人本应是今天最强的主线，既有汽车关税的缓和利好，又有智元机器人的消息加持。4月29日，新闻联播播出智元机器人"灵犀X2"，同时考察上海模速空间，参观多款人形机器人。然而，早盘高开后被PEEK材料股票带崩，直到中欣氟材上板稳住情绪后，板块才再次拉升。回顾3月13日，我曾喊出AI+机器人见顶观点，随后这两大题材跌幅都在40-50%。但历年春季行情都有反复，正常调整周期一般在一个月左右。4月21日、23日，我连续提示主线回归，如今剧本正在上演。今天的热点板块主要集中在一季报增长、机器人、ST板块、算力、人工智能、汽车零部件等。情绪高标区中，鸿博股份(算力+一季度增长)实现4连板，渝三峡A(化工)也是4连板，东珠生态(AI初创公司)收获4天3板。二板区域也有10个票种，包括精进电动、金鸿顺、新坐标、金麒麟等，主要分布在汽车零部件、机器人等赛道。有两个神奇现象值得注意：ST亚太和ST绿康刚带帽不但没有跌停，反而还涨停了，典型的"死猪不怕开水烫"。不过一般不建议做ST板块，一旦拿到退市的票，可能血本无归。从资金层面看，平均股价涨1.5%，和指数形成鲜明反差，这得益于"跌权重，拉小票"的操作，微盘股再创反弹新高。资金就这么多，市场轮动必然有升有跌。科技股被市场冷落三个月后，再次证明在题材板块中，虽然业绩可能最烂，但吸引热钱的能力依然无出其右。对于持仓结构，如果按2年期做排序，我认为从强到弱依次是：有色、科技、消费(同为T0级别)，然后是T1的医药。当市场资金缩量时，排除大盘趋势下跌的情况，这四大板块会互相抢资金，很难同涨同跌。如何配置和选择节奏，需要各位自己把握。
今日潜力分析：
鸿博股份
博众精工
龙溪精工
当下持仓：
大叶股份$大叶股份(SZ300879)$：今日再度暴涨17个点，延续强劲上攻势头，让我不禁感叹这走势真是又准又狠！早在五一前夕，我就被它那漂亮的K线所吸引，当时盘面承接还算不错，果断买入。不过彼时并未封住涨停，节后会否表现平淡。但今天这17%的涨幅实在给了我一记响亮的耳光——弱势？不存在的！回想起早盘K线形态，大叶股份确实有着不错的潜力。作为汽车零部件赛道的一员，它无疑搭上了近期市场风格切换的快车。从大盘环境看，随着AI算力和机器人板块的持续走强，市场风格明显偏向科技和成长属性标的，大叶股份正是在这种背景下脱颖而出的黑马之一。
亚太实业$*ST亚太(SZ000691)$：今日涨5个点，这走势说实话确实有点离谱！要知道刚带上ST帽子的股票，按照常理应该是一路阴跌才对，但亚太实业却走出了一条完全不符合逻辑的上涨路径，简直是市场上的一股清流，或者说是市场异类更为贴切。五一前，市场上出现的ST亚太和ST绿康不跌反涨的现象就已经引起我的注意。这些带帽股不但没有出现跌停，反而还涨停了，当时就让我大跌眼镜。如今亚太实业再度上涨5%，更是坐实了"死猪不怕开水烫"的经典剧本。
个股分析：
鸿博股份：无疑是目前市场最强标的，已经实现4连板。这只股票的强势地位不言而喻，它的回封往往是算力板块陆续拉升的信号弹。从盘面可以看出，鸿博是算力赛道当之无愧的龙头，几乎已成为了市场情绪的风向标。在AI算力主线重新崛起的背景下，鸿博的表现印证了资金对科技股的追捧。虽然早在3月13日市场已经出现AI+机器人见顶的信号，随后这两大题材跌幅都在40-50%，但历年春季行情都有反复，正常调整周期一般在一个月左右。如今主线回归，鸿博股份的连板表现很好地验证了这一点。作为短线最爱的博弈对象，这类高标股即使回调下来也往往有反包机会。主线龙头怎么也要尊重下。鸿博回封后，算力板块才陆续拉升。$鸿博股份(SZ002229)$
博众精工：在机器人概念股中，博众精工值得重点关注。作为智元机器人的核心合作伙伴，博众精工负责整机代工智元远征系列，且T链机器人工装夹治具为独家供应，直接受益于T机器人量产带来的自动化设备需求增长。4月29日，新闻联播播出智元机器人"灵犀X2"的消息，同时考察上海模速空间，参观多款人形机器人。这种高级别的曝光无疑会带动整个机器人板块的热度。智元机器人在本体领域走在国内量产前列，是目前出货量最大的国内人形本体厂商。2025年1月已量产1000台人形机器人，2025年预期目标有望量产数千台。博众精工2025年主业有望迎来拐点，而作为智元机器人的关键合作方，其成长空间不言而喻。智元机器人的创始团队背景强大——华为前"天才少年"稚晖君+原计算机部总裁创业，加上上海交大等沪上产学资源加持，使其在行业内具备独特优势。
龙溪股份：在机器人产业链中，龙溪股份的位置十分特殊，专注于【手腕+脚踝】关节轴承+配套连杆，是智元机器人的核心供应商。关节轴承是被市场容易忽略但实际上极为必要的机器人结构组件。公司是国内关节轴承制造业单项冠军，国内市场占有率超过75%，国际市场占有率超过15%，产品毛利率高达45%以上，可以说是卡位稀缺。据透露，公司与人形机器人相关的收入已达130.25万元，虽然基数不大，但增长潜力巨大。作为机器人核心零部件供应商，龙溪股份在当前机器人风口中具备不可替代的价值，其稀缺性和技术壁垒使其在产业链中占据了有利位置。随着人形机器人的量产加速，龙溪股份有望迎来业绩的显著提升。
行股记录
