AI基金新华红利回报混合（003025）披露2026年二季报，第二季度基金利润4918.94万元，加权平均基金份额本期利润0.6513元。报告期内，基金净值增长率为75.72%，截至二季度末，基金规模为1.04亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至7月20日，单位净值为0.933元。基金经理是姚海明，目前管理5只基金。其中，截至7月20日，新华红利回报混合近一年复权单位净值增长率最高，达49.29%；新华聚利债券A最低，为1.76%。

　　基金管理人在二季报中表示，本产品延续一贯的投资逻辑，采用量化多因子策略为核心手段，聚焦中长期较高收益目标，在小市值、成长性和景气度上修等因子维度适度增加暴露，以捕捉市场结构性行情带来的超额收益。从风格上讲，本产品可以定性为微盘+策略，具体来讲为微盘+大盘成长策略。二季度微盘受撕裂的行情影响，大幅下挫，但本产品配置了一部分科技成长标的，整体表现中规中矩，不过相较纯微盘策略超额比较显著。未来随着撕裂的行情再平衡，预计微盘策略的表现也会回归到正常轨道。

　　截至7月20日，新华红利回报混合近三个月复权单位净值增长率为9.14%，位于同类可比基金62/809；近半年复权单位净值增长率为6.10%，位于同类可比基金186/809；近一年复权单位净值增长率为49.29%，位于同类可比基金137/809；近三年复权单位净值增长率为45.70%，位于同类可比基金173/807。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至6月30日，基金近三年夏普比率为1.2731，位于同类可比基金49/807。

　　截至7月17日，基金近三年最大回撤为27.71%，同类可比基金排名422/807。单季度最大回撤出现在2026年一季度，为22.24%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为56.98%，同类平均为80.38%。2025年三季度末基金达到77.46%的最高仓位，2022年三季度末最低，为9.94%。

　　截至2026年二季度末，基金规模为1.04亿元。

　　截至2026年二季度末，基金十大重仓股分别是兆易创新、普冉股份、海光信息、长川科技、东山精密、沪电股份、江丰电子、鼎龙股份、北京君正、博迁新材。

　　核校：王博