今日（2.12）午后，软件板块再度拉升，软件ETF汇添富(159590)放量涨超1.4%！盘中成交额已超3700万元，超过昨日全天！昨日再获资金青睐！
软件ETF汇添富(159590)标的指数热门成分股多数飘红：东方国信涨近9%，深信服涨超5%，万兴科技涨超4%，科大讯飞、三六零涨超2%，顺网科技涨超1%。
消息面上，网易有道发布中国版“OpenClaw”。2月11日，网易有道正式推出桌面级Agent“LobsterAI”（中文名：有道龙虾）。该产品定位为“7×24小时帮你干活的全场景个人助理Agent”，目前已在官网开放内测申请。据了解，产品形态上，LobsterAI不仅具备OpenClaw自主跨应用执行复杂任务的能力，亦融合了类似“ClaudeCowork”的GUI（图形化交互）界面。设备支持上，LobsterAI已打通移动端与PC端的连接，用户可通过手机端在钉钉、飞书等软件中进行远程交互。
模型方面，2月11日，DeepSeek新模型上线。新模型核心亮点（灰度测试）为上下文能力跃升，从128K Token提升至1M Token，意味着一次可处理的信息量激增近10倍。此外，知识截止日期更新至2025年5月（原为2024年7月）。市场观点认为，这不仅是一次微调，更可能意味着基于更近期数据训练的全新基础模型。
2月11日，智谱发布新一代旗舰模型GLM-5。在Coding与Agent能力上，GLM-5取得开源SOTA表现，在真实编程场景的使用体感逼近Claude Opus 4.5，擅长复杂系统工程与长程Agent任务。此前，据报道，在Open Router市场上发布的开源模型Pony Alpha，实际上是智谱的新模型GLM-5。
2月12日，智谱发布GLM Coding Plan价格调整函。调整内容如下：取消首购优惠，保留按季按年订阅优惠；套餐价格进行结构性调整，整体涨幅自30%起；已订阅用户价格保持不变。据了解，这是国产大模型近期来的首次大幅提价，显示出国产模型的技术能力和市场竞争力正在快速提升。
春节活动期间，腾讯元宝因瞬时流量激增，部分服务出现短暂不稳定；阿里千问免单卡活动也因访问过于频繁出现服务器卡顿情况。对此，中邮证券预计，字节豆包在春晚的活动将重现腾讯、阿里引发的热潮。届时，海量互动将导致AI推理tokens的调用需求激增。更重要的是，借助春晚这一国民级入口，大量用户有望首次深度体验并形成使用AI助手的习惯。这种习惯一旦建立，将推动推理算力需求进入稳定增长的长期通道。
中邮证券认为，大厂正将多模态视为突破纯文本交互天花板、抢占下一代“超级入口”的战略必选项。多模态是突破瓶颈、创造新刚需的必然选择。通过无缝融合文字、图像、语音和视频，AI能够更自然地融入从生活到工作的全场景（如阿里的“一句话办事”），成为用户解决问题的一站式起点，从而抢占第一触点的入口心智。近日，字节推出的AI视频生成模型Seedance2.0能根据文本描述或单张图片，在60秒内直接生成带有同步原生音频、具备电影感的多镜头视频;阿里推出新一代图像生成模型Qwen-Image-2.0，具备更专业的文字渲染、更细腻的真实质感、更强的语义遵循等特点，同一模型在文生图和图生图基准中获得优越性能。
硬件为基，软件为核。软件ETF汇添富（159590）标的指数“AI应用”含量35.22%，“智能体”含量39.3%，在全市场软件赛道占比更高！软件ETF汇添富（159590）紧跟中证全指软件指数，一键布局AI软件全产业链！指数精选50只成分股，对于基础软件、应用软件、软件服务全面覆盖！场外联接（A类：023254；C类：023255）。
