走过漫长的利润“失血”期，中国云计算行业在2025年年底迎来了关键的转折。

　　“以前同质化竞争时，客户肯定选择更便宜的。现在，有客户会直接先问我‘性能、效率、算力能达到什么水平’，然后才问价格。如果确实很好，即使多花一些（费用），他们也能说服董事长投入。”近日，德勤中国亚马逊云科技联盟主管合伙人郭大江在接受《每日经济新闻》记者采访时如是说。

　　AI（人工智能）正成为扭转战局、重塑竞争格局的核心变量。这一年，以GPU（图形处理器）算力为代表的AI资源需求呈现爆发式增长，成为所有云厂商“久旱逢甘雨”的确定性增量市场。

　　在郭大江看来，在AI规模化落地的新阶段，客户更看重云平台的性能、效率、算力以及所提供的智能体服务。他们寻求的不再是单纯的“房间”，而是“精装修并配备智能家电”的整体解决方案。

　　AI原生重构云竞争，算力性能成核心诉求

　　当前云服务的竞争逻辑已发生根本变化。“早期客户用云，只求托管便利；现在的云，必须具备‘智慧大脑’，成为AI落地的核心底座。”郭大江分析称，市场给企业提供的是“附带智能家电的精装房”，而非单纯的资源托管。在这一新逻辑下，AI工作负载被不可逆地锁定在公有云上，这从根本上压缩了引发恶性价格战的旧式项目制竞争土壤。

　　事实上，这一变化直接改写了企业选择云服务商的逻辑。

　　郭大江坦言，AI规模化落地后，企业对云基础设施的需求呈现三大新特征：一是算力性能成为核心诉求，既要高性能支撑模型训练，又要控制Token（词元）消耗与成本；二是亟需端到端智能服务，避免多服务商对接的效率内耗；三是合规安全门槛大幅提升，数据上云训练与隐私保护、AI伦理监管的平衡成为“红线问题”。

　　“客户现在先问算力、效率能达到什么水平，再谈价格；他们要的不是‘空房间’，而是带智能电器的‘精装修房’。”郭大江举例称。

　　“从第三方咨询服务角度来看，价格只是撬动和守住地位，与竞争对手博弈的一个工具和杠杆。”郭大江在接受记者采访时表示，不能笼统地看待涨价问题，涨价必有其原因和优势所在。这也解释了近期部分云服务商上调部分产品价格的现象——涨价并非短期芯片供需影响，而是具备“人无我有”优势的增值服务，在商业化周期中回归合理价值。

　　Physical AI成2026年新热点，云服务准备好了吗？

　　随着国内大模型技术的快速迭代，生成式AI、Agentic AI（代理式人工智能）已从概念走向实践，Physical AI（物理人工智能）成为新的布局热点，这一趋势正深刻重构企业对云基础设施的需求，也推动云服务市场竞争进入新阶段。

　　当前，中国企业数智化转型已进入“深水区”：头部企业寻求新技术突破瓶颈，中小微企业则面临“不会转、不敢转”的困境；同时，本土企业对咨询服务的付费意愿，也从“盲目跟风”走向“价值导向”。郭大江表示，德勤与亚马逊云科技的合作，核心是通过“技术+咨询”的协同破解这一痛点。

　　针对本土企业付费意愿的变化，郭大江将其分为三个阶段：第一阶段，头部企业为了学习先进经验，愿意高价购买咨询服务；第二阶段，“知识对称”之后企业更注重落地实施，德勤转而提供轻量级咨询+技术落地的组合服务；第三阶段，数字化时代，企业需求转向“数据驱动运营”，德勤与亚马逊云科技则通过引入AI、Physical AI等新技术，引领客户转型。

　　值得关注的是，Physical AI已成为双方下一步合作的重点。黄仁勋在2026年CES（国际消费电子展）上重点提及了物理AI，而德勤已与英伟达及工业机器人巨头达成战略合作，聚焦制造业场景布局具身智能。

　　“中国是制造业大国，Physical AI能实现数字世界与物理世界的融合，帮助制造企业突破效率瓶颈。”郭大江表示，这一布局既贴合国内制造业转型升级的需求，也顺应了大模型从“虚拟赋能”向“实体落地”延伸的趋势。

　　在跨国企业在华技术投资方面，郭大江透露，尽管地缘政治带来短期干扰，但外资在华投资正持续增加，重点聚焦生物医药、半导体、汽车等领域——赛诺菲、阿斯利康、罗氏等药企纷纷加大在华投资，苹果等企业的生产线也逐步回流中国。“与二十年前看重成本优势不同，现在外资更看重的是中国的科技底蕴、技术配套能力及本土服务企业的增值服务水平。”郭大江说。

　　对于跨国企业使用云服务的需求变化，郭大江表示，所有企业的共同诉求是AI赋能，而差异化需求则源于行业属性：零售快消企业侧重营销赋能，生物医药企业关注合规下的生产效率提升，装备制造企业则聚焦痛点解决方案。

　　展望未来，郭大江表示，云原生与AI原生的融合将成为必然趋势，二者并行发展，将共同推动企业实现“知识平权”——AI缩短学习周期，云原生提供灵活支撑，让企业无需花费十年就能掌握先进技术。