AI基金嘉实产业优选混合(LOF)A（501189）披露2025年四季报，第四季度基金利润1673.71万元，加权平均基金份额本期利润0.0298元。报告期内，基金净值增长率为2.96%，截至四季度末，基金规模为5.59亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至1月23日，单位净值为1.142元。基金经理是沈玉梁。

　　基金管理人在四季报中表示，2025 年 4 季度很快过去，回顾这一季度市场的表现整体可圈可点，虽然指数的涨幅不大，但是结构分化较明显，AI 相关的领域及有色等大宗商品延续强势表现，而内需相关的板块表现依然弱势，体现出市场对于内需基本面的信心不足。而有利的方面是，从几次重要会议层面对于“反内卷”的积极表态开始，相关行业虽然盈利尚未扭转下行局面，但股价开始表现，典型的如化工、交运等的一些细分行业。

　　截至1月23日，嘉实产业优选混合(LOF)A近三个月复权单位净值增长率为12.13%，位于同类可比基金503/1286；近半年复权单位净值增长率为16.39%，位于同类可比基金800/1286；近一年复权单位净值增长率为24.96%，位于同类可比基金840/1286；近三年复权单位净值增长率为3.54%，位于同类可比基金968/1286。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至12月31日，基金近三年夏普比率为0.2275，位于同类可比基金1007/1275。

　　截至1月23日，基金近三年最大回撤为30.44%，同类可比基金排名568/1274。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为22.33%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为91.8%，同类平均为72.57%。2023年上半年末基金达到94.34%的最高仓位，2021年三季度末最低，为74.37%。

　　截至2025年四季度末，基金规模为5.59亿元。

　　该基金持股集中度较高。截至2025年四季度末，基金十大重仓股分别是江河集团、宇新股份、中国国航、鸿路钢构、龙湖集团、华新建材、建发国际集团、东方雨虹、中国东方航空股份、华鲁恒升。

　　核校：沈楠