AI基金平安转型创新混合A（004390）披露2025年四季报，第四季度基金利润80.66万元，加权平均基金份额本期利润0.0135元。报告期内，基金净值增长率为0.28%，截至四季度末，基金规模为2.18亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至1月23日，单位净值为4.594元。基金经理是神爱前，目前管理的6只基金近一年均为正收益。其中，截至1月23日，平安转型创新混合A近一年复权单位净值增长率最高，达75.08%；平安策略优选1年持有混合A最低，为61.3%。

　　基金管理人在四季报中表示，四季度本基金加仓了电解铝及有色金属板块持仓，略减仓了科技板块持仓，持仓结构主要分布于光模块、PCB 及材料、国产芯片、有色金属等细分方向。我们看好 2026 年的结构性行情机会，基于宏观环境和产业趋势分析，重点看好业绩驱动的泛科技+泛周期两条线索投资机会。

　　截至1月23日，平安转型创新混合A近三个月复权单位净值增长率为15.91%，位于同类可比基金328/1286；近半年复权单位净值增长率为55.30%，位于同类可比基金127/1286；近一年复权单位净值增长率为75.08%，位于同类可比基金111/1286；近三年复权单位净值增长率为47.04%，位于同类可比基金209/1286。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至12月31日，基金近三年夏普比率为0.6135，位于同类可比基金528/1275。

　　截至1月23日，基金近三年最大回撤为38.7%，同类可比基金排名881/1274。单季度最大回撤出现在2020年一季度，为25.8%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.61%，同类平均为72.57%。2025年三季度末基金达到93.24%的最高仓位，2019年上半年末最低，为71.47%。

　　截至2025年四季度末，基金规模为2.18亿元。

　　该基金持股集中度较高。截至2025年四季度末，基金十大重仓股分别是中际旭创、寒武纪、新易盛、云铝股份、德福科技、长芯博创、生益科技、沪电股份、天山铝业、中孚实业。

　　核校：沈楠