AI基金中金稳健增长混合A（013983）披露2025年四季报，第四季度基金利润34.65万元，加权平均基金份额本期利润0.0385元。报告期内，基金净值增长率为3.13%，截至四季度末，基金规模为1152.41万元。

　　该基金属于股债平衡型基金。截至1月22日，单位净值为1.378元。基金经理是高懋，目前管理4只基金。其中，截至1月22日，中金瑞安混合发起A近一年复权单位净值增长率最高，达41.45%；中金恒新90天持有债券发起最低，为6.15%。

　　基金管理人在四季报中表示，展望后续权益市场的表现，基金经理保持谨慎乐观。长债利率维持在低位叠加险资等绝对收益型资金持续配置使得红利资产关注度不减，近期随着股价滞涨性价比有所回升；反内卷政策背景下周期制造企业盈利有望企稳修复，顺周期和内需消费板块2025年表现欠佳，但估值性价比有所提升，我们保持积极配置；流动性宽松环境延续，产业催化不断，中期维度来看AI、机器人、自主可控等科技制造方向仍有望阶段性有所表现，我们精选低估值的绩优标的保持弹性仓位配置；关税政策的变动对出口链相关行业带来深远影响，短期出口链情绪和基本面冲击过后，出海仍然是中长期具备较好增长潜力的方向，继续优选全球竞争力显著的绩优标的进行配置。

　　截至1月22日，中金稳健增长混合A近三个月复权单位净值增长率为12.31%，位于同类可比基金41/134；近半年复权单位净值增长率为34.04%，位于同类可比基金24/134；近一年复权单位净值增长率为32.77%，位于同类可比基金60/131；近三年复权单位净值增长率为35.41%，位于同类可比基金27/124。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至12月31日，基金近三年夏普比率为0.7609，位于同类可比基金28/122。

　　截至1月22日，基金近三年最大回撤为32.55%，同类可比基金排名84/120。单季度最大回撤出现在2023年三季度，为22.28%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为64.04%，同类平均为67.52%。2024年三季度末基金达到72.75%的最高仓位，2022年上半年末最低，为14.84%。

　　截至2025年四季度末，基金规模为1152.41万元。

　　该基金持股集中度较高。截至2025年四季度末，基金十大重仓股分别是紫金矿业、分众传媒、宇通客车、巨星科技、明阳电气、华友钴业、三星医疗、潮宏基、华勤技术、华夏航空。

　　核校：杨宁