AI基金新华安享多裕定期开放灵活配置混合（004982）披露2025年四季报，第四季度基金利润770.96万元，加权平均基金份额本期利润0.0737元。报告期内，基金净值增长率为6.1%，截至四季度末，基金规模为1.34亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至1月16日，单位净值为1.362元。基金经理是赵强、姚海明和侯淳。

　　基金管理人在四季报中表示，四季度，本基金保持较高仓位运行，考虑到部分内需方向面临一定的高基数压力和政策透支效应，本基金对部分板块进行了减仓。目前本基金主要围绕以下两条投资主线进行布局：第一条主线是受益于我国工程师红利、具备出海优势的制造业板块；第二条主线是受益于美元信用弱化和全球流动性宽松的上游资源品。我们的投资策略是坚持高质量和价值投资两个核心原则，在公司筛选上专注于行业格局稳定、企业竞争优势突出、基本面良好的个股，在投资操作上强调安全边际，适当逆向布局，注重个股的低估值和低预期。我们将继续动态调整组合，积极挖掘新的投资标的，靠优秀公司创造的股东盈利给投资者带来回报。

　　截至1月16日，新华安享多裕定期开放灵活配置混合近三个月复权单位净值增长率为13.16%，位于同类可比基金385/1286；近半年复权单位净值增长率为36.38%，位于同类可比基金311/1286；近一年复权单位净值增长率为31.75%，位于同类可比基金658/1286；近三年复权单位净值增长率为0.71%，位于同类可比基金1009/1286。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至12月31日，基金近三年夏普比率为0.1825，位于同类可比基金1057/1275。

　　截至1月16日，基金近三年最大回撤为52.62%，同类可比基金排名1236/1275。单季度最大回撤出现在2024年三季度，为22.62%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为88.04%，同类平均为72.57%。2024年上半年末基金达到93.91%的最高仓位，2020年三季度末最低，为0.28%。

　　截至2025年四季度末，基金规模为1.34亿元。

　　该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年四季度末，基金十大重仓股分别是紫金矿业、徐工机械、宇通客车、三一重工、大金重工、大族激光、金风科技、森麒麟、洛阳钼业、中金黄金。

　　核校：孙萍