AI基金诺德周期策略混合（570008）披露2025年四季报，第四季度基金利润1.06亿元，加权平均基金份额本期利润0.4742元。报告期内，基金净值增长率为12.42%，截至四季度末，基金规模为9.88亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金。截至1月22日，单位净值为4.439元。基金经理是陈国光和罗世锋。

　　基金管理人在四季报中表示，本基金对于 2026 年上半年市场保持谨慎乐观的态度，会在关注组合风险的同时，重点关注符合国家发展新质生产力的标准，且具有较强竞争优势的科技创新产业和高端制造业，比如人工智能、新能源技术路线创新、半导体存储及设备、机器人等产业。

　　截至1月22日，诺德周期策略混合近三个月复权单位净值增长率为15.24%，位于同类可比基金47/265；近半年复权单位净值增长率为62.84%，位于同类可比基金10/265；近一年复权单位净值增长率为74.97%，位于同类可比基金17/265；近三年复权单位净值增长率为21.28%，位于同类可比基金113/256。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至12月31日，基金近三年夏普比率为0.5057，位于同类可比基金137/254。

　　截至1月22日，基金近三年最大回撤为42.31%，同类可比基金排名205/254。单季度最大回撤出现在2021年一季度，为25.86%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.66%，同类平均为86.12%。2023年三季度末基金达到93.16%的最高仓位，2020年末最低，为77.55%。

　　截至2025年四季度末，基金规模为9.88亿元。

　　该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年四季度末，基金十大重仓股分别是新易盛、中际旭创、生益科技、天孚通信、工业富联、剑桥科技、沪电股份、长芯博创、鼎通科技、中微公司。

　　核校：沈楠