AI基金万家社会责任A（161912）披露2025年四季报，第四季度基金利润2063.55万元，加权平均基金份额本期利润0.0972元。报告期内，基金净值增长率为2.82%，截至四季度末，基金规模为7.53亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金，长期投资于TMT股票。截至1月20日，单位净值为3.667元。基金经理是莫海波，目前管理的6只基金近一年均为正收益。其中，截至1月20日，万家品质生活A近一年复权单位净值增长率最高，达75.89%；万家价值优势一年持有期混合最低，为65.94%。

　　基金管理人在四季报中表示，行业方面我们看好 AI 应用端的行情，过去几年 AI 基础设施算力出现了爆发式的增长，2026年 AI 应用有望加速渗透。AI 发展的核心驱动力正从追求参数扩张的“规模定律”，转向追求“能力泛化”与“现实价值创造”。步入 2026 年，AI 应用将以更深刻、更务实的方式赋能各行各业。具体而言，我们重点关注AI 智能体、AI 视频、智能驾驶和具身智能三个 AI 应用方向。

　　截至1月20日，万家社会责任A近三个月复权单位净值增长率为11.14%，位于同类可比基金161/229；近半年复权单位净值增长率为68.80%，位于同类可比基金34/229；近一年复权单位净值增长率为69.44%，位于同类可比基金77/221；近三年复权单位净值增长率为87.06%，位于同类可比基金32/165。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至12月31日，基金近三年夏普比率为0.9714，位于同类可比基金25/163。

　　截至1月20日，基金近三年最大回撤为40.98%，同类可比基金排名62/165。单季度最大回撤出现在2020年一季度，为26.98%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.55%，同类平均为86.85%。2023年三季度末基金达到98.78%的最高仓位，2019年上半年末最低，为52.51%。

　　截至2025年四季度末，基金规模为7.53亿元。

　　该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年四季度末，基金十大重仓股分别是兆易创新、中际旭创、新易盛、天孚通信、巨人网络、海光信息、工商银行、陕西煤业、长江电力、山西焦煤。

　　核校：沈楠