央广网深圳11月30日消息（记者牛谷月）当人工智能浪潮席卷全球，证券行业将与其碰撞出怎样的火花？11月28日至29日，深交所、港交所、广期所共同举办2025年大湾区交易所科技大会，并将此次大会主题定为“迈向人工智能+时代”。
与会嘉宾表示，2025年被称为“AI智能体元年”，在技术、产业、政策和业务需求的多重驱动下，金融行业加速拥抱人工智能，强化能力研究与应用，努力克服数据治理、AI幻觉、算力瓶颈和业务领域知识不足等难题，一批代表性应用成功落地，驱动行业加速数智化转型。
AI与行业创新应用融合加速推进
证券期货行业作为人工智能创新浪潮的见证者、参与者和受益者，同时也是这场变革的积极推动者。近年来，人工智能与行业创新应用融合正在加速推进，为资本市场高质量发展注入强劲动能。
深交所总工程师喻华丽在大会上表示，证券行业涌现出了智能监管、智能投顾、智能风控等一系列的具有代表性的智能化应用场景，展现出人工智能深度赋能资本市场发展的强劲动能与广阔前景。喻华丽透露，深交所已将智能化技术应用到上市审核业务场景下的项目受理、审核分析、报告撰写等全业务环节，通过搭建招股书、问询函的知识库，应用智能抽取、智能审核、智能问询等智能化功能模块，有效助力上市审核业务全流程的质效提升。此外，深交所综合运用大数据和大模型技术，强化上市公司穿透式监管能力，从主体、业务、资金等多维度开展穿透分析，有效提升财务舞弊线索发现的效率及精准度。
港交所集团首席资讯总监梁松光介绍，港交所视AI为战略赋能者。“我们将AI整合到运营中，视其为提升效率、增强市场韧性、维护最高诚信标准的强大工具。”梁松光介绍，在AI应用方面，港交所已从传统规则型AI发展到先进的生成式AI，利用大型语言模型（LLM）。港交所从有针对性的实验和概念验证项目起步，现正将生成式AI扩展到优先应用场景，如价格监控和指数构建等。“AI可快速分析股价和交易量预警，检测潜在内幕泄露和虚假市场行为。AI还能辅助研究人员，提取相关股票、论证选择理由，并在投资主题间验证结果。以往需数周完成的任务，现在几分钟即可完成，使我们能快速推出创新指数，将资本引导至重点领域。”梁松光表示。
本次会议集中发布了8项科技成果，包括深交所的“证券市场异常交易行为智能监测发现技术及应用示范”和“行业法规大模型”、中信证券的“基于大模型技术的证券公司全链路风控合规探索与应用”、中金公司的“九章智能平台”、中信建投的“投行‘看门人’数智综合业务平台”、华泰证券的“AI涨乐”、国金证券的“全栈信创环境联邦学习训练及多模态大模型平台”、天弘基金的“基于大模型的FinAgent金融智能体系统”。
“总的看，资本市场领域应用人工智能大有可为，已经在降本增效、价值创造、合规风控、市场治理等方面初见成效。”深交所有关负责人表示。
机遇与挑战并存
“人工智能对于证券行业来说，比任何一个行业都至关重要。”华为证券军团CEO邱月峰在接受央广财经记者采访时表示，“AI对于其他行业可能只是锦上添花，但是对证券行业却是雪中送炭。”邱月峰认为，相较于其他行业中AI降本增效的场景应用，在证券行业，人工智能对于如何拉新促活、如何增收方面，可产生强大的推动作用。
同时，国泰海通证券CIO俞枫也指出，对于证券行业来讲，要求对外服务一定要精准且专业，此时传统的通用大模型实际上是不满足要求的。“所以我们行业可能需要做两个很重要的一个挑战，一个是提升AI的专业能力，要用我们的语料去训练和发展垂类大模型；第二是要实现对客户服务的精准化，这就要有可控的框架来给我们客户提供精准服务，这样才能有利于我们健康的发展。”俞枫表示。
腾讯云副总裁胡利明也认为，金融行业对于大模型的应用要求其实是更高的，一个是合规方面的要求非常严格，此外，金融行业更加严肃，所以它对AI大模型的“幻觉”防范，包括它输出内容的准确性要求是更高的。
金融市场易受系统性风险影响，对于交易所而言，人工智能技术系统的信心则有可能直接影响市场信心。梁松光直言：“AI这样强大且新兴的技术为交易所和金融市场带来巨大机遇，同时也带来治理、质量、隐私和安全等方面的风险。”
梁松光表示，交易所在确保AI技术负责任地引入资本市场方面肩负重要角色。“我们必须确保用于交易、监控和风险管理的算法公平、透明且无偏见。AI决策必须对监管机构、发行人和投资者可解释，每个自动化决策都需可追溯、可辩护。不能让AI使部分参与者处于劣势或设置准入障碍。”
IDC中国区研究总监高飞认为，为了防范AI引发的系统性风险，需要监管层面对包括AI在内的新兴技术进行风险的分类分级，从而使得技术在场景的落地方面实现有序发展。
资本市场领域应用AI大有可为
“展望‘十五五’，AI将成为金融行业发展核心的议程和分水岭。这不仅对我们自身提出了挑战，也是对整个行业的生态提出了新要求。”华泰证券执委会委员、首席信息官韩臻聪表示，“今天我们必须将模型风险提升到核心的位置，AI的幻觉和模型偏见所带来的系统性的风险可能是巨大的，行业需要建立统一的AI治理架构，包括模型的全生命周期的管理，敏感数据的隔离保护、训练数据脱敏与溯源，以及模型效果的持续评估，确保所有的应用特别是涉及决策和交易的场景都在安全可信、风险可控的框架内运行，安全和创新是一体两面、不可偏废的。”韩臻聪说。
深交所总工程师喻华丽在接受央广财经等媒体采访时指出，“十五五”时期，深交所将聚焦防风险、强监管、促高质量发展这条主线，围绕六大领域统筹推进、形成合力，为加快建设世界一流交易所提供坚实的数字化智能化支撑。
一是规划建设智算基础设施，聚焦多元算力、模型平台与证券语料三大核心，强化智能服务能力，推动智能技术实现规模化落地与价值释放。
二是全面实施“应用上云”，坚持“边上云、边治理”，进一步提升用户体验与资源使用效能。
三是深化“人工智能+”在核心业务领域的融合应用，比如，在“AI+”监管方面，构建覆盖风险监测、交易风险与公司监管的智能监管体系；在“AI+”服务方面，通过智能工具加强对投资者、上市公司等服务对象的服务质效；在“AI+”运营方面，通过引入智能化技术全面提升内部运营效率。
四是健全完善“人工智能+”应用架构，遵循“夯实基础、建强中台、做优应用”的发展路径，最终实现精准赋能核心业务场景应用。
五是加强智能化创新预研，打造行业智能化应用中试平台，提升行业智能化模型应用研发效率。同时，要加强行业关键性、基础性、示范性等重大技术课题攻关，实现行业智能化应用能力突破。
六是强化“人工智能+”治理，重点加强组织治理、数据治理、安全治理，为行业数智化应用高质量发展保驾护航。
