各位老铁，昨晚特朗普又开始 “搞事情” 了！一会喊着对中国商品加税 100%，一会说要禁关键软件，直接把美股和 A50 砸得大跌。不少人慌了：下周一 A 股是不是要崩？别乱猜，猎人把利好利空给你扒得明明白白，其实机会就藏在恐慌里！
一、先说好消息：这 3 个板块要逆势走强！ 1. 稀土：业绩爆涨 + 涨价实锤，根本砸不动这板块现在是 “业绩 + 政策” 双保险，硬得很！北方稀土刚发公告，前三季度净利润预计 15.1 亿到 15.7 亿，同比暴涨 272% 到 287%，这业绩数据直接亮瞎眼。更狠的是，四季度稀土精矿价格已经调到 26205 元 / 吨，比之前又涨了37%一截，等于给接下来的利润提前锁了底。
要知道，咱们掌控着全球 90% 的稀土产能，美国想重建产业链至少要十年。现在特朗普又搞制裁，咱们反手就能用稀土卡脖子，这板块根本不是炒概念，是实打实的供需和业绩撑着，下周一大概率逆势涨。
2. 工业软件 + 信创：越卡越涨，国产替代逼出来了特朗普要禁关键软件，首当其冲的就是 EDA（芯片设计软件），但这反而成了国产替代的 “催化剂”。国内 EDA 龙头早就开始发力了：概伦电子今年刚完成好几起并购，把锐成芯微、纳能微都收了，就是要补全技术短板；华大九天也在收购芯和半导体，目标就是打造全流程解决方案。
现在党政军的软件替换需求本来就爆，美国越限制，国内企业越得加速自研。参考华为之前自研 ERP 替代国外软件，这些国产软件企业接下来的订单只会多不会少，短期情绪砸下来反而是机会。
3. 农产品：订单砍完 + 进口替代，逻辑太中国早就用行动表态了：上半年美国大豆订单直接砍到只剩 1800 吨，比之前一周少了 97%，下半年进口只会更少。而且咱们根本不愁买不到，巴西大豆占咱们进口的 71%，加上阿根廷这些国家，完全能补上缺口，对美国大豆的依赖度已经降到 21% 了。
每次中美博弈升级，农产品都是避险的 “老熟人”。现在国内粮食库存又高，加税反而能帮国产大豆、玉米提价，相关板块跟着受益，这逻辑比稀土还稳。
二、利空要警惕：这几个行业别乱碰主要是对美出口依赖高的板块，短期可能被情绪带崩：
消费电子（苹果链）：虽然在开拓墨西哥、越南这些新兴市场，但不少企业对美出口占比超 30%，加税威胁一来，短期肯定受冲击； 家电、纺织服装：这些都是传统出口主力，美国市场占比不低，容易被恐慌盘砸一波； 机电产品：作为出口大头，也可能跟着遭 “池鱼之殃”。但猎人得说句实在的：别怕重演 4 月大跌！这次只是 “威胁”，还没真落地，资金不会疯狂砸盘。而且很多出口企业早就在分散市场，比如消费电子在俄罗斯、东南亚的销量涨得很快，跌多了反而成了错杀，等情绪稳了会反弹。
三、猎人真心话：下周一低开就是机会，别割在地板上特朗普这波操作，本质是 “短期情绪冲击 + 长期利好国产替代”。牛市里最怕的就是被这种消息吓住，把主线筹码割在最低点。
下周一大概率会低开，但这不是出货，是主力借机会洗盘。记住两个核心：
硬逻辑板块拿稳：稀土（业绩 + 涨价）、EDA / 信创（国产替代）、农产品（进口替代），这三类有数据撑着，跌了就是 “倒车接人”； 出口股别乱割：要是手里的票业绩没问题，只是被情绪带跌，别急着卖，等情绪修复再看，真割在低点就亏大了。最后总结一句：这波下跌是 “黄金坑” 不是 “万丈深渊”。短期看情绪，长期看国产替代和三季报业绩，只要抓对这两条线，下周一的低开反而能让你捡着便宜。点赞关注不迷路，猎人陪你盯紧主线！
（来源：猎人侃财经的财富号 2025-10-12 01:40） [点击查看原文]
