$寒武纪-U(SH688256)$  浅谈AI泡沫破灭节点

1.美国市场

最先出问题的是英伟达，业绩报告暗示了AI下游不畅，但当时Google跑出来说我可以。

现在暴露的是甲骨文，业绩、债务、投资人都有问题，但还是不会彻底破灭。

openAI裹挟英伟达、甲骨文的资本游戏，刚刚开始松动，需要出现标志性事件：初创AI公司破产（现金流断掉就会破产）。

所以还没那么早，但已经不远了。

2.国内AI泡沫言论少很多，这是因为类似其他产业高补贴政策一样，是有兜底的，但国产替代、产业升级不是喊口号，现在发改委也逐步冷静了，出现那种新能源偏补多少年的行情很难了。

3.信息透明化、AI文本应用会快速高效的形成破灭联动（确认），一季度英伟达业绩报告出台前后概率很高。

4.现在期待寒武纪、摩尔线程、沐曦股份进一步暴涨的，想过目标值多少么？想过美股真龙业绩爆棚增长尚可全球市场都岌岌可危，三个顶着替代旗号，市场仅限国内，一旦政策谨慎就可以亏光的公司，执念是咋产生的？

5.有股友说12月31日前不会暴跌，我觉得有道理，因为一季度出货，会有大把散户进。

6.要落幕了，虽然不知道真正形成千股跌停是什么时候，但真快了。