公告日期：2025-05-31

证券代码：603773 证券简称：沃格光电
江西沃格光电集团股份有限公司

2025 年度向特定对象发行 A 股股票

募集资金使用可行性分析报告

二〇二五年五月

本报告中如无特别说明，相关用语具有与《江西沃格光电集团股份有限公司2025年度向特定对象发行A股股票预案》中的释义相同的含义。
一、本次募集资金使用计划

公司本次向特定对象发行 A 股股票募集资金总额不超过 150,000.00 万元（含本
数），扣除发行费用后的净额拟投资以下项目：

单位：万元

序号 项目名称 拟投资总额 拟用募集资金投
资金额

1 玻璃基 Mini LED 显示背光模组项目 191,881.36 106,000.00

2 补充流动资金及偿还银行贷款 44,000.00 44,000.00

合计 235,881.36 150,000.00

在上述募集资金投资项目的范围内，公司可根据项目的进度、资金需求等实际情况，对相应募集资金投资项目的投入顺序和具体金额进行适当调整。募集资金到位前，公司可以根据募集资金投资项目的实际情况，以自有或自筹资金先行投入，并在募集资金到位后予以置换。募集资金到位后，若扣除发行费用后的实际募集资金净额少于拟投入募集资金总额，不足部分由公司以自有或自筹资金解决。
二、本次募集资金投资项目必要性和可行性分析

（一）玻璃基 Mini LED 显示背光模组项目

1、项目概况

本项目由公司全资子公司江西德虹实施，项目总投资 191,881.36 万元，建设期 24
个月。本项目结合公司发展现状与未来长期发展规划，拟规划对现有厂房进行装修改
造，并引进先进的生产设备，达产后将实现年产 605 万片玻璃基 Mini LED 显示背光模
组的生产能力。本项目将实现从玻璃基板到玻璃基显示背光模组的产业链延伸和产能扩张，有助于丰富公司现有产品结构，培养新的盈利增长点，并进一步加强公司玻璃基 Mini LED 业务的市场竞争力，提升公司的业务规模和盈利能力。

2、项目实施的必要性分析

（1）抓住行业发展机遇，满足持续增长的市场需求

随着消费者对显示形态提出进一步需求，传统 LCD 的色彩与饱和度已经优化至较高水平，未来难以满足消费者的高层次需求，而 Mini LED 采用分区控光技术，能够实
现 LCD 更好的背光效果和更高亮度及对比度。随着 Mini LED 显示技术的不断发展成
熟，Mini LED 在电视、笔记本电脑、平板、显示器等应用领域的市场渗透率正在快速提升。以电视领域为例，消费者对显示画质、屏幕尺寸、机身厚度及整体视觉体验的要求日益提升，促使显示技术创新成为优化终端产品体验的核心突破口。为打造更具竞争力的显示效果并满足消费者多元化需求，主流电视厂商正加速推进 Mini LED 技术的商业化应用，华为、海信、小米、TCL、创维等行业领军企业相继推出了 Mini LED
电视产品。2024 年 Mini LED 在电视市场迎来爆发式增长，根据 CINNO Research 数据
显示，Mini LED 电视销量渗透率从 2023 年的不足 5%大幅上升至 2024 年的 18%。根
据 TrendForce 集邦咨询的数据，2024 年 Mini LED 背光产品出货量预估为 1,379 万台，
在 Mini LED 终端产品渐趋平价化的趋势下，出货量预期会持续增长，至 2027 年预期
可达 3,145 万台，2023-2027 年 CAGR 约 23.9%。未来 Mini LED 背光将逐渐成为各品
牌中高端产品的标配，凭借较高的性价比，预计将加速渗透到更多显示场景，迎来更广泛的消费群体。

本项目……
[点击查看PDF原文]

提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。