潜力个股，

海南发展（002163）$海南发展(SZ002163)$

神马电力（603530）$神马电力(SH603530)$

特变电工（600089）$特变电工(SH600089)$

今日聚焦，

特变电工，这只是特高压龙头，市占率超 40%，上次核聚变我就拿过。今天早上看到微软说 AI 缺电，再联想到它 8 月中标的 164 亿沙特超高压项目已经启动，还要在当地建厂，瞬间觉得熬出头了！ 作为上班族，平时没机会盯早盘拉升，只能靠提前做功课。更关键的是国家电网每年 2000 亿的投资，相当于给它吃了定心丸，长期拿着心里踏实。

神马电力，微软和 Open AI 两大 CEO 的采访时透露，现在不是算力不够，是电不够用！都堆在仓库里歇着，就等电力供应跟上。神马，一方面它是马字辈前排，A 股年底就爱炒这类有话题度的标的；另一方面它是美国绝缘子核心供应商，欧洲、巴西市场都拿了大份额，还参与了英国核电工程，正好踩中缺电、电网升级的风口。开盘后看有没有机会低吸 —— 毕竟之前追高吃过大亏，上次炒圣龙股份时，尾盘追高直接被套，这次可不敢冲动。

海南发展，海南离岛免税政策升级，新增商品类别还放宽额度，作为海南国资控股的公司，还有免税资产注入承诺，觉得后续还有机会。它的逻辑其实很清晰：一方面沾着免税政策的光，控股股东承诺 2028 年注入免税资产，现在已经有专项方案了；另一方面它的光伏玻璃生产线 7 月已经投产，能生产薄玻璃、大尺寸产品，契合双玻组件的趋势。作为上班族，没精力天天观察热点，这种有政策支撑、又有产业布局的股，适合长期潜伏，不用频繁操作，省事儿。海南板块有接力福建板块的意思，值得多留意。

持仓分析，

鹏辉能源，十五五规划提新型能源体系和新型储能，鹏辉能源这是赶上政策东风了，支持稳稳的。技术上也有两把刷子，固态电池研发顺风顺水，中试线三季度末差不多弄好，能量密度 320Wh/kg，不少机器人企业都想合作；钠离子电池也能大规模商用了，手里俩技术王牌，底气足得很。全球储能市场需求旺得很，2025 年前三季度全球锂电储能装机量涨 68%，机构说今年储能电池需求涨 70%，鹏辉能源在全球储能锂电池出货量排前列，正好有这波红利。

福龙马，最近福建板块风头正劲，福龙马作为本地选手，本来该沾光，再加上国防部发声后，福建股更受关注了，按理说该是主角登场。公司在机器人上是真下本，招算法大神、建产线，清扫机器人现在越来越机灵，复杂路况也能精准干活，避障、找路线的本事越来越强。子公司做动力电池回收，正好赶上国内推回收体系，能吃政策红利；还有移动充电机器人，直接给车充电，想法挺新鲜。产品也全面，环卫车、垃圾收转车啥的，38 个系列 701 款车型，纯电动 222 款，氢燃料 24 款，2024 年新能源装备市占率行业第三，实力摆在这；每天还能处理 500 吨垃圾、320 吨餐厨垃圾，根基稳得很，叠加还有个马字辈身份。

神州信息，最近量子圈挺热闹，英伟达整了个能把量子计算连起来，还拉了 17 家量子公司、9 家科研实验室一起玩，说是要搞加速版量子超级计算机。而且咱国内十五五规划里也明说了，要让量子科技变成新的经济增长点，这赛道方向肯定错不了。咱们自己的企业也没闲着 —— 中国电信量子研究院刚搞定个大事，把经典光和量子密钥分发在一条光纤里传了 80 多公里，速度还超了 10Tb/s，这技术属实顶。再看神州，它主要做金融科技，顺带也做政企、运营商的数字化服务，算是个多面手。论硬实力，它在银行解决方案这块常年坐着头把交椅，银行搞数字化转型基本都得找它；而且在分布式、云原生这些技术上攒了不少家底，现在还在往里面加 AI，像金融知识问答、代码助手这些产品都已经用起来了。更值得说的是，它不只是守着国内市场，还把业务拓展到了东南亚，比如新加坡的数字银行项目就有它的份儿，等于多了个新出路。跟着国内数字和金融转型的东风。

粤传媒，粤传媒这真是让人又爱又恨。它的概念也够火，围绕十五运会搞了系列活动和音乐创作赛事，作为广东国资传媒企业，十五运会在广东、香港、澳门举办，预计能带动 1500 亿元经济增量，它肯定能分到一杯羹。

吉视传媒，吉视传媒跟粤传媒同属传媒板块，共享行业热点，共同受益于短剧/漫剧风口：虽然切入点不同，但两家公司都与当前最火的短剧概念相关。粤传媒有直接的内容作品；而吉视传媒作为内容分发渠道，其广电业务也支撑超高清视频业务，市场预期其可能受益于影视内容繁荣。抖音集团短剧版权中心正式面向机构和达人发布成品漫剧业务合作指引，2025年上半年漫剧市场流水增长12倍，传媒板块后市可期。

兰石重装，前几天刷新闻看到中科院的钍基熔盐堆实现了钍铀转换，全球独一份的技术突破，当时就觉得这赛道不简单！作为上班族，平时就爱关注这种有硬核技术的方向，毕竟概念炒得再火，没有技术支撑都是昙花一现。兰石的硬实力是真能打：核电用板式热交换器国内市占率第一，还和中科院合作过钍基熔盐堆的换热器技术，等于直接踩中了四代核电的风口。更惊喜的是，它刚和中国工程签了 5.81 亿的合同，建设周期才 1 年，业绩兑现速度快，不像有些标的要等好几年。而且它还是国内首家实现民用核级板式换热器国产替代的企业，拿了中核集团等 40 多家核电业主的供应商资格，技术壁垒直接拉满。另外，它的三大基地都在一带一路沿线，海外石油化工项目能贡献稳定收入，还顺带布局了氢能源装备，相当于 核，与一带一路 ，氢能源。

万里马，龙年的圣龙股份从 10 块涨到 55 块，蛇年的川发龙蟒也从 8 块冲到 22 块，现在 2026 年马年要到，马字辈个股肯定会被资金观察上，尤其是现在市场没明确主线，这种低门槛、高话题度的题材，最容易成为资金的避风港。当然，也不能只看题材，万里马的基本面也够硬：人家可是给阅兵式供过靴子的，建军 90 周年、香港回归阅兵都用它家产品，还出口防弹防护装具，今年 7 月又新增了核辐射防护装备业务，军工属性直接拉满。更有意思的是，它不只是守着传统皮具业务，还搞起了军工与直播电商，子公司帮母婴、户外品牌做电商运营，相当于传统业务稳现金流，新业务赚增长空间，两头不耽误。这种题材和基本面双保险的标的，特别适合没精力盯盘的打工人，打算继续拿着，看看年底能不能复制圣龙的奇迹。

最后分享一句炒股感悟：炒股就像上班摸鱼，既要找准机会，又不能贪心冒进 。