个人观察及心得

今天大盘过山车后强势翻红，上证重回3900点，虽然成交量缩了不少，只有近2万亿，但上涨的股票超过4000家，市场明显回暖。题材轮动特别快，机器人最猛，三花智控这种大块头午后涨停，中坚科技、征和工业等也跟着涨停。固态变压器概念冒出来，四方股份涨停，新特电气一度冲到20厘米。医药股也动了，昂利康、向日葵都涨停。光伏继续活跃，耀皮玻璃两连板，阳光电源大涨超8%。核电的中国核建五天三板，芯片里华虹公司从下跌翻红。软件、量子科技、消费也都有点动静。不过短线情绪还不强，合肥城建、澄星股份炸板翻绿，新莱福等回落，连板最高就三板，接力有点难。

自持解读，

卧龙电驱 $卧龙电驱(SH600580)$

永鼎股份 $永鼎股份(SH600105)$

深科技 $深科技(SZ000021)$


卧龙电驱，上半年营收和净利润双双增长，其中归母净利润同比增长了36.76%，显示出良好的盈利能力和成长性。其次，公司在机器人、低空经济等新兴领域持续发力，特别是在人形机器人和新能源车电机方面的布局，已经成功绑定特斯拉供应链，这为其长期发展提供了强有力的支撑 。此外，多家基金重仓持有卧龙电驱，包括嘉实、前海开源、易方达等知名机构，从市场表现看，公司近期人气值飙升，从同花顺热榜近一年进入人气前十的次数多达40次，可见市场关注度较高。今天也是如东升所料，股价触及30日均线后，中线的部队登场，这类蓝筹场外排队等廉价筹码的大有人在，下午看到浩浩荡荡的大军不断上车，心里踏实了。

永鼎股份，不光是做通信电缆的老牌企业，现在真正的看点是转型搞光模块和芯片，特别是旗下子公司在硅光芯片和高速光模块上有技术积累，直接卡位AI算力需求爆发的风口，同时它还搞新能源汽车线束，绑定了比亚迪等大客户，业务跟着电动车一起跑，再加上通信+算力+汽车三条线来回蹭热点，想象力不错。今天回调到5日均线附近，并且呈现缩量态势，这是低吸的机会，先进点货，相信它休整好了很快就再出发。

深科技，核心逻辑是存储芯片行业景气度明确（涨价+需求爆发），公司作为国内高端存储封测龙头直接受益，但今天股价冲高回落，主要受科技板块整体回调+主力资金大幅抛售（单日净流出5.12亿）的拖累。今天这只回探到缺口位置了，并且站稳10日均线，短线有止跌企稳迹象，芯片米回流后，明天有反弹预期，东升选择继续格局。

北方稀土，今天是很典型的一日游行情，早盘受稀土涨价和政策利好刺激冲高，但随后因为监管警示函的负面影响和获利盘兑现出现回落。作为全球最大的轻稀土供应商，最近因为包钢股份和北方稀土自己公告上调四季度稀土精矿价格，环比大涨37%，直接点燃了市场对稀土涨价的预期 。不过就在这个时候，监管层出手了，因为子公司为关联方代发工资等费用894.85万元构成非经营性资金占用，且未按规定披露信息，被内蒙古证监局出具警示函，上交所也同步进行了监管警示 。这种一边是业绩利好和涨价刺激，另一边是监管处罚的情况，让市场情绪变得很纠结，所以今天股价出现了明显的冲高回落走势，不过股价还在5日均线之上，成交量还缩量，没有有反抽的机会。

三江购物，是搞零售的，它背后其实有几个挺有意思的题材撑着场面；首先它是浙江的老牌连锁超市，主打社区生鲜这块儿，贴近老百姓日常需求，这点很稳；然后它曾经牵手阿里搞新零售，虽然现在合作快到期了，但那段“蜜月期”让它火了一把，也带来了不少流量和关注；再加上它自己也在搞数字化转型、优化供应链，比如建冷链中心啥的，看得出来在努力跟上时代步伐；融资资金还在持续流入，说明市场对它还是有一定期待的。它其实是跟风国光连锁的，后者封板后吸走了很多关注度，所以筹码容易松动，这是分流的结果，明天如果国光倒流，这只可能会形成跷跷板。

山子高科，是重组预期持续发酵叠加技术面支撑。作为合众新能源(哪吒汽车)破产重整的唯一合格意向投资人，重整已经进入实质性推进阶段，预计10月底前就会提交重整方案，市场对这个重组预期抱有很大期待； 其次从技术面上看，股价自9月中旬以来已经累计上涨超过60%，今天虽然盘中出现震荡，但整体仍然保持强势，特别是在5日均线附近获得支撑后快速反弹，显示出较强的技术面支撑 . 不过也要注意，公司基本面方面仍存在不确定性，比如与阿里巴巴合作制造互联网整车的消息已经落地，如果没有更大的利好刺激，可能会出现大幅调整的情况，从今天的表现看，4.99真的是一道夸不过去的坎，又是同样的配方，高开低走，筹码松动，看来有一部分人是觉得溢价过大，有抢跑的迹象，不过这些都是短线客比较多，中线目前无忧。