8天长假一晃而过，对大部分股民来说既是一次彻底休息和放松，也是8天的煎熬。节前由于看好节后走势，我基本算是满仓过节。节日期间利好消息远多于利空。因此，节后大盘高开可能性极大，但要防止重蹈24年国庆后的大盘走势。但此一时彼一时，个人偏向于第一天高开低走后逐步修复，后面几天依然会高位强势震荡整理，待稳固后再逐步冲击4000点。

以下是节日期间个人汇总的重点消息：

1、9月30日zjh和财政部联合发布新规：内部员工举报公司违法最高奖励100万，范围全覆盖财务造假内幕交易操纵市场，只要你知情都在举报范围内保护全方位身份绝对保密，严禁打击报复，让你后顾无忧。核心信号监管层这次不绕圈子了，直接发动人民战争，用足以改变命运的奖金从内部攻破金融犯罪的堡垒。

个人点评：随着严监管加丰富的手段和工具的出台，未来市场有望进一步走向正规，逐步肃清那些违规的LJ公司。因此作为小散一定要坚决摒弃那些目前看不清主业、持续亏损、或表面不亏损，但基本不分红、债务高企、高质押、净资产低于1元、高管频繁高位减持的上市公司。

2、节前最后一个交易日盘后，国办印发《关于在政府采购中实施本国产品标准及相关政策的通知》，自2026年1月1日起施行。《通知》明确，政府采购中的本国产品标准，是指产品在中国境内生产，且产品在中国境内生产的组件成本占产品总成本的比重应当达到规定比例，对特定产品还要求其关键组件、关键工序在中国境内生产、完成。该标准适用于政府采购货物项目和服务项目中涉及的货物。在政府采购活动中，给予本国产品相对于非本国产品20％的价格评审优惠。中华人民共和国缔结或者共同参加的国际条约、协定对政府采购中本国产品政策另有规定的，按照有关条约、协定执行。

个人点评：利好所有国产替代产品。

3、近期OpenAI推出了Sora2，其效果引起了业内轰动。Sora2相对Sora1，在物理性和真实性以及可执行层面出现了巨大突破。

个人点评：Sora2的出现，最先受益的就是视频网站和各类视频制作工具，他们可以使得更多的用户制作更好玩更有想象力的视频，抖音，快手，芒果，哔哩哔哩，爱奇艺，美图、万兴等都会第一时间受益于此；其次，Sora2这次的推广，主要依赖于IP，比如奥特曼的形象视频再造，对于拥有独家IP和各类小说资源的小说网站，影视动漫短剧等公司都是极大的利好，意味着生产力有望大幅提升，对于阅文集团，光线猫眼万达，阿里影业，奥飞，泡泡，华策昆仑万维，中文在线、欢瑞，掌阅等影响巨大，非常看好他们下一步如何利用AI视频发展；Sora2的真实性和低成本将对游戏广告和教育行业也同样形成巨大的降本增效，特别是视频的真实性对于游戏行业的玩法将会进一步有助于创新和提高玩家代入感，游戏龙头公司和分众蓝标三人行因赛以及学大新东方好未来豆神等将显著受益。

4、AI眼镜的热度正持续上升。近日，Meta首席技术官安德鲁·博斯沃思在Threads上发表文章称，Meta Ray-Ban Display智能眼镜在美国各地的线下零售店几乎全部售罄，11月之前的试戴预约也几乎全部排满。根据IDC数据，智能眼镜品类在2025年的出货量将增长247.5%，整个市场的硬件出货量到2029年将达到4310万台，复合年增长率高达31.8%。其中，Meta在相关市场占据60.6%的市场份额，为产品市场表现提供有力支撑。

个人点评：AI眼镜属于老题材了，但近期的热度不低，有专家预测其是未来有可能取代手机的大单品。新瓶老酒也值得重视，相关标的长盈精密、荣旗科技、歌尔股份，蓝思科技、水晶光电、立讯精密。

5、据媒体报道，纽约期金历史首次触及4000美元/盎司整数大关。现货黄金报3976.94美元/盎司，同样创下历史新高。假期里，黄金价格可谓持续狂飙，高盛更是将2026年12月金价预估上调至4900美元/盎司，先前预估为4300美元。

个人点评：基于这个热点的催化，我估计节后黄金概念和贵金属领域相关公司的热度也将再度上行，值得关注一下。相关标的：还是我们以前的老情人：鹏欣资源外加一个特变电工(其黄金概念不容低估)。

6、假日期间，伦敦金属交易所铜价已经冲破10442美元/吨，创下近一年来的最高值，距离历史峰值就差临门一脚。更让人意外的是，花旗、摩根大通这类头部机构还在看涨，预测未来12个月铜价或许能摸到14000美元/吨，到2026年甚至能稳定在11300美元以上的高位。

个人点评：受益于算力和电力需求大爆发，铜价迎来真正的上涨大周期，个人长期看多，节前进的江西铜业继续坚定持有！另外重仓HM也属于最低价铜概念股，看主力是否会借力炒作了，如果有此举动，并且能突破平台，那肯定会继续坚定持有。

7、外围存储芯片股相较于国内9.30收盘大幅上涨，通过核心权重超大盘美光科技MU来看，9.29涨4.24%，掀起国庆前一天板块大幅上涨，而9.30-10.8累积上涨13.37%，催化比9.29晚间更严重。

个人点评：存储板块迎来超级周期，除了节前又入的深科技外，前期推荐的兆易创新持有的继续持有，没有的有机会可继续低吸。另外观察一直新花：大为GF。

8、据央视新闻消息，10月1日，中国核聚变装置BEST建设取得关键突破，杜瓦底座成功完成吊装，标志着这一大国重器正式进入主机组装的全新阶段。BEST杜瓦类似于一个巨型保温杯，可通过真空层隔绝热量传递，同时锁住上亿度等离子体的极热和-269℃的极寒。BEST杜瓦底座直径约18米，接近400吨，其安装精度决定了核聚变装置的精度上限。BEST将首次在国际上验证演示核聚变发电，有望在2030年通过核聚变发电点亮第一盏灯！

个人点评：随着可控核聚变项目逐步从实验向工程示范转化，产业链上下游也将迎来技术、资本与订单的多重加持。根据行业预测，2027年BEST装置建成后，将成为全球首个紧凑型可发电聚变实验平台。而未来混合堆、商业示范堆的落地，更有望带动聚变磁体电源、电容器、超导线缆、等离子体控制设备等成套设备产业链的爆发式增长。央媒的持续报道，机构也有研报覆盖，假期美股和港股的核聚变概念股大涨。节后该板块值得重视！相关个股包括：合锻智能、国机重装、西部超导、英杰电气。当然前期个人重仓布局的精达股份更是绕不开的标的，后期有机会我会继续加仓!

9、10 月 6 日，美股盘前 AMD 一度飙涨 35%，市值一夜新增约 900 亿美元。引爆点：OpenAI 与 AMD 签署为期四年的战略供应协议，前者将采购 6 GW 等效算力的 Instinct 系列 AI 芯片，并获最多 10% 的 AMD 认股权。

浓缩财联社点评：事实上，这只是目前美国科技界变革的缩影。2025年下半年以来，科技巨头间的“合纵连横”已呈现趋势。这些典型合作包括：英伟达与OpenAI、英伟达与英特尔、英伟达与特斯拉、甲骨文、OpenAI与软银，此外，微软也是“马不停蹄”，围绕 AI基础设施、行业垂直应用等领域与其他科技巨头展开合作。不难看出，这些合作绝非简单的业务联动，而是资本、技术、场景、股权的全方面协同，既有千亿级资金注入，也有底层技术（如芯片架构、开源模型）的共享，更通过股权绑定（如 AMD 对 OpenAI 的认股权证、英伟达+英特尔）组成共同体。这种“抱团突破”模式，本质是通过资源整合加速技术迭代，一旦形成突破，或将再次重塑全球科技产业格局。反观国内，近年来，华为、阿里、腾讯、字节、京东、百度、小米、美团等科技巨头纷纷在人工智能、芯片等诸多领域实现了显著的自主突破，为国家科技自主、产业升级以及社会就业做出了有目共睹的贡献 —— 但横向对比来看，科技巨头间的实质性战略合作仍寥寥无几，反而在即时零售、AI应用等领域展开激烈的同质化竞争，甚至可能存在“赢者通吃” 的封闭心态。科技领域的伟大创新，往往诞生于跨领域的交叉融合，这需要我们整合不同创新主体的“长板”—— 有的掌握底层算力，有的深耕行业场景，有的拥有数据资源，唯有通过合作将这些优势结合起来，才能形成“长板集群”，而非陷入 “短板制约”的困境。是选择“竞争优先” 还是 “合作先行”？这需要国内科技界重新审视 —— 毕竟，全球科技“马拉松“的终极赛场，拼的不是单一企业的 “赢者通吃”，而是整个产业生态的“共赢”，以及关键领域的话语体系。

同时对于OpenAI 与 AMD 签署为期四年的战略供应协议这条消息，国内上市公司中优先收益最大的个人推荐通富微电。

10、告别又大又重，中国科研团队突破全固态电池实用瓶颈，与核聚变一样，基本都是各大媒体连续报道。

据科技日报报道，近日，中国在全固态电池研究领域取得重大突破。中国科学院物理研究所／北京凝聚态物理国家研究中心黄学杰研究员团队联合华中科技大学张恒教授团队、中国科学院宁波材料技术与工程研究所姚霞银研究员团队，共开发出一种阴离子调控技术。该技术能够在电极和电解质之间形成一层全新的界面，一举突破了全固态电池走向实用的最大瓶颈。从此，界面接触不再依赖外部加压。相关研究成果已于7日发表在《自然·可持续发展》杂志和《先进材料》杂志上。

个人点评：固态电池一直是我看好的长线方向，因此继续关注前期持有的赣锋锂业，同时关注前期推荐的恩捷股份、道氏技术、孚能科技等。

11、量子通信：

2025年诺贝尔物理学奖揭晓！量子计算成最大赢家

个人观察标的：

1国盾量子（稀缺整机供应商，量子计算的寒武纪）

2禾信仪器（核心部件～稀释制冷机龙头）

3普源精电（核心部件～测控系统）

4富士达（北交所弹性标的，核心部件～同轴线缆）

其余在机器人和消费方面有如下消息：

1、 马斯克晒特斯拉机器人打功夫 “用的是AI，并非遥控操作。”节前最后一天 特斯拉官宣年底推出第三代人形机器人。

2、“Figure 03”将于10月9日（周四）正式亮相。

3、宇树机器人上架沃尔玛。

4、央视中秋晚会 深企逐际动力的全尺寸人形机器人LimX Oli与歌手尚雯婕一同走进三星堆博物馆，共同演绎歌曲《青铜》。

5、 财政部、商务部：开展国际化消费环境建设工作 超大特大城市每个城市合计补助4亿元。 政策看点是，中央财政真金白银补助刺激消费：中央财政对试点城市给予资金补助。实施期内，超大特大城市每个城市合计补助4亿元，大城市每个城市合计补助3亿元，其他城市每个城市合计补助2亿元。

偏利空消息：

2025年10月，美国海关与边境保护局（CBP）正式发布了CSMS #66427144号公告，明确启动对中国船只征收费用的机制。自2025年10月14日起，对由中国实体拥有或运营的到港船舶，按每净吨50美元收取费用；对中国建造的到港船舶，按“每净吨18美元”或“每卸货集装箱120美元”孰高标准收取费用；对到港的汽车运输船或滚装船，按每净吨14美元收取费用。

但对美方在301调查与最终措施中的动作，中国方面已作出法律与政策层面的应对准备。2025年9月12日，国务院常务会议通过了《国务院关于修改〈中华人民共和国国际海运条例〉的决定》，将《中华人民共和国国际海运条例》第四十六条修改为：“与中华人民共和国缔结或者共同参加国际海运相关条约、协定的国家或者地区，违反条约、协定的规定，使中华人民共和国根据该条约、协定享有的利益丧失或者受损，或者阻碍条约、协定目标实现的，中华人民共和国政府有权要求有关国家或者地区政府终止上述行为，采取适当的补救措施，并可以根据有关条约、协定中止或者终止履行相关义务。

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