$鼎泰高科(SZ301377)$ 说几点鼎泰高科确定性

1、之前一只钻针价格1.22元，43%毛利率，0.5元利润。但现在NV使用M9后，Rubin高端，每只价格4-5元。毛利率最保守预计50%以上。

2、现在月产能1亿只，满产后产能2亿，

3、胜宏已经开始抢货，鼎泰是业内龙一，市占率27%最大客户就是胜

4、PCB业内普认30%年增速，

5、之前是每3000次换针，M9后预计每100次换针，耗材30倍增量需求

假设按现有产线（不统计后续新产线）都生产高端M9专用钻针，2亿只每月×单价5元×50%毛利率×12个月＝60亿利润，

60亿利润÷4.1亿总股本＝14.63元每股净利润

市盈率96.77÷14.63=6.61

假设按40倍市盈率，14.63×40=585元每股价格（不要被这个数学吓到，旭创22年最低也只有18元）

当然以上只是假设，但生益470%已经说明PCB行业需求极其旺盛。

鼎泰高科之所以是最大受益者，PCB需求旺盛，NV最新RUBIN采用M9导致耗材钻针需求几何式爆发，鼎泰自研加工设备且市占率在行业龙一。转