目前DRAM(内存)需求是普通服务器的8-10倍。OpenAI的需求到2029年将占全球产能一半，扩产压力巨大。

HBM(显存)增速最快，OpenAI需求远超当前产能，主要由少数大厂供应。

NAND(闪存/固态)在推理阶段需求激增，到2029年将是2015年的两倍多。

本轮涨价行情最大的催化就是OpenAI急需大量的存储芯片来布局，先是自家Sora2.0发布，然后又和三星海力士合作给星际之门供货。