今天上午，北京君正的一则互动平台回复迅速引发市场关注：公司明确表示，DRAM持续涨价有利于其产品的推广和销售，后续将根据市场情况调整价格。这一表态直接点燃了存储芯片板块的情绪，叠加A股早盘整体走强，北京君正股价一度涨超3%，最新报79.92元，成交额突破10亿元。
这番言论并非空穴来风。当前存储行业正处于周期上行通道，DRAM价格自年中以来逐步回升，主要受服务器需求回暖、AI算力扩张以及原厂控产等多重因素推动。在这样的背景下，作为国内领先的存储芯片设计企业，北京君正的利基型DRAM产品反而迎来了更好的议价空间和客户接受度。过去几年，由于DRAM长期低价竞争，中小厂商生存艰难，客户对国产替代意愿较低；而如今价格上涨，产业链开始重新评估供应链安全与多元化采购策略，客观上为国产厂商打开了突破口。
值得注意的是，就在同一天，北京君正还发布了一项财报更正公告——调减管理费用1143.78万元，相应调增净利润1143.78万元。虽然这只是会计科目的调整，并未改变整体盈利趋势（前三季度归母净利润仍同比下降15.99%），但这一修正至少说明公司在财务处理上趋于严谨，也小幅改善了利润表现。
说实话，我看到这条消息的第一反应是：终于有公司能从涨价中受益了，而不是一味承受成本压力。以往谈到原材料或核心部件涨价，多数企业都在喊“承压”，但北京君正的回应显得格外清醒和务实。它没有回避行业变化，而是顺势而为，把外部环境的变化转化为自身业务推进的助力。这种姿态，在当前国产半导体突围的关键阶段尤为珍贵。
当然，我也保持一份谨慎。DRAM价格能否持续上涨，仍取决于全球终端需求恢复节奏和头部厂商的产能策略。若明年供给释放过快，价格波动可能再次压缩中小企业空间。此外，北京君正虽在利基DRAM领域具备特色，但在主流高性能DDR5等产品线上，与三星、海力士仍有明显差距。
但我认为，这次涨价带来的不仅是短期销售机会，更是国产存储芯片品牌重塑的窗口期。如果北京君正能借势提升客户黏性、扩大市场份额，那才是真正意义上的“周期之上”的成长。
