马斯克:SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能，目标是每年达到100GW;

马斯克百GW目标引爆太空光伏设备需求

1月23日，继特斯拉团队完成对国内光伏产业链的审厂后，马斯克明确表态SpaceX和特斯拉正提升太阳能产能，目标直指100GW。这一系列动作被视为在地面光伏产能过剩的背景下，为设备板块注入了全新的增长动能，市场预期海外高价值订单落地在即，更重要的是将倒逼HJT等新一代光伏技术加速产业化，从而开启一轮由技术迭代驱动的设备更新超级周期。

关注：迈为股份/奥特维/高测股份/宇晶股份（作为设备先行环节，直接受益于北美客户的审厂和潜在订单，尤其在HJT、薄片化等关键技术设备上卡位核心），钧达股份/东方日升/上海港湾（作为电池或系统集成商，深度布局HJT、钙钛矿等下一代技术，并已与航天产业链建立合作）

【广发机械】“太空光伏”跟踪：马斯克宣布将建立100GW光伏产能，产业趋势持续向上

#马斯克宣布将建立100GW光伏产能。马斯克在达沃斯论坛上表示，SpaceX和特斯拉正在提升太阳能产能，目标是每年达到100GW；我们判断，其中包括了地面光伏和太空算力的部分，地面光伏短期可缓解美国数据中心缺电的情况，中长期，随着发射成本大幅下降，太空算力中心将打开光伏的新一轮成长空间。

#技术路线判断。地面光伏方面，TOPCon凭借成熟的供应链和较低的成本，将成为目前的选择；太空方面，砷化镓转换效率超过30%，为当前主流，但高成本难以支撑GW级算力场景；P型HJT具备低成本、柔性化（薄片化）、发电稳定等特点，有望成为太空算力中心的主力选择；钙钛矿/叠层凭借高比功率、低成本，随着技术成本有望成为未来主流。

#投资建议。SpaceX实锤供应商：#迈为股份，潜在供应商包括#奥特维、捷佳伟创、晶盛机电、高测股份、连城数控、帝尔激光、拉普拉斯等； 玻璃、CPI膜等耗材关注蓝思科技、福斯特等。

欢迎参考我们最新发布的深度报告：《商业航天行业系列五：太空光伏：逐日天穹，叩问千亿星辰市场》；

以及欢迎参加我们下周组织的光伏设备专题调研。