查看PDF原文
公告日期：2019-02-19
金茂投资管理（上海）有限公司
公开发行 2019 年公司债券（第一期） 信用评级报告
3
信用评级报告声明
中诚信证券评估有限公司（以下简称“中诚信证评”）因承做本项目并出具本评级报告，
特此如下声明：
1、除因本次评级事项中诚信证评与评级委托方构成委托关系外，中诚信证评、评级项目
组成员以及信用评审委员会成员与评级对象不存在任何影响评级行为客观、独立、公正的关
联关系。
2、中诚信证评评级项目组成员认真履行了尽职调查和勤勉尽责的义务，并有充分理由保
证所出具的评级报告遵循了客观、真实、公正的原则。
3、本评级报告的评级结论是中诚信证评遵照相关法律、法规以及监管部门的有关规定，
依据合理的内部信用评级流程和标准做出的独立判断，不存在因评级对象和其他任何组织或
个人的不当影响而改变评级意见的情况。本评级报告所依据的评级方法在公司网站
（ www.ccxr.com.cn）公开披露。
4、本评级报告中引用的企业相关资料主要由发行主体或/及评级对象相关参与方提供，
其它信息由中诚信证评从其认为可靠、准确的渠道获得。因为可能存在人为或机械错误及其
他因素影响，上述信息以提供时现状为准。中诚信证评对本评级报告所依据的相关资料的真
实性、准确度、完整性、及时性进行了必要的核查和验证，但对其真实性、准确度、完整性、
及时性以及针对任何商业目的的可行性及合适性不作任何明示或暗示的陈述或担保。
5、本评级报告所包含信息组成部分中信用级别、财务报告分析观察，如有的话，应该而
且只能解释为一种意见，而不能解释为事实陈述或购买、出售、持有任何证券的建议。
6、本次评级结果中的主体信用等级自本评级报告出具之日起生效，有效期为一年。债券
存续期内，中诚信证评将根据监管规定及《跟踪评级安排》，定期或不定期对评级对象进行
跟踪评级，根据跟踪评级情况决定评级结果的维持、变更、暂停或中止，并按照相关法律、
法规及时对外公布。
金茂投资管理（上海）有限公司
公开发行 2019 年公司债券（第一期） 信用评级报告
4
概 况
发债主体概况
金茂投资管理（上海）有限公司（以下简称“金
茂上海”或“公司”）原名方兴地产投资管理（上海）
有限公司，成立于2007年11月15日，系由中国金茂
控股集团有限公司1（以下简称“中国金茂”）出资成
立的外商独资企业，注册资本800万美元（折合人
民币5,865.20万元）。中国金茂成立于2004年6月，
2007年8月17日在香港联合交易所主板上市，股票
代码为00817.HK。 2018年1月15日，中国金茂与控
股股东中国中化股份有限公司（以下简称“中化股
份”）及配售代理签订配售协议，配售股份由配售
代理配售于不少于6名独立的专业机构及/或个人投
资者，中国金茂原控股股东中化股份持股比例由原
来的53.95%摊薄至49.76%。截至2018年3月31日，
中化香港（集团）有限公司（以下简称“中化香港”）
持有中国金茂49.75%股权，中化香港为中化股份全
资子公司，中化集团持有中化股份98%股权。中化
集团是国务院国有资产监督管理委员会（以下简称
“国务院国资委”）批准以地产开发和酒店经营作为
主营业务之一的中央企业，中国金茂为其旗下唯一
的房地产运营平台。公司母公司为中国金茂，最终
控制方是中化集团，实际控制人为国务院国资委。
2016年，由于内部整合需求，金茂上海下属全
资子公司北京兴茂置业有限公司（以下简称“北京
兴茂”）在上海出资设立上海港茂企业管理有限公
司（以下简称“上海港茂”），北京兴茂持有上海港
茂100%股权。上海港茂在香港注册成立金茂香港
企业管理有限公司（以下简称“金茂香港”），持有
金茂香港100%股权。此后，中国金茂将其持有的
盛荣国际投资有限公司等12家英属维尔京群岛公
司（以下简称“12家BVI公司”）的股权注入金茂香
港控制、管理的下属子企业。其中， 12家BVI公司
中的11家BVI公司的注入股权比例为100%， 1家BVI
1 中国金茂原名方兴地产（中国）有限公司（以下简称“方
兴地产”），根据方兴地产公告， 2015 年 8 月 25 日股东特
别大会上，公司股东通过建议更改本公司名称的特别决议
案后，香港公司注册处处长已批准名称更改，并于 2015 年
9 月 9 日颁发《公司更改名称证明书》，其法定名称正式变
更为中国金茂控股集团有限公司。
公司的注入股权比例为80%。上述股权重组于2016
年6月24日完成， 12家BVI股权权益纳入金茂上海合
并报表范围。截至2017年末，金茂上海资产总额占
中国金茂资产规模比重为73.03%， 2017年……
[点击查看PDF原文]
提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。
