公告日期：2021-08-31

宁波开发投资集团有限公司

公司债券半年度报告

（2021 年）

二〇二一年八月

重要提示

发行人承诺将及时、公平地履行信息披露义务。

本公司董事、高级管理人员已对半年度报告签署书面确认意见。公司监事会（如有）已对半年度报告提出书面审核意见，监事已对半年度报告签署书面确认意见。

本公司及全体董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。

本公司半年度报告中的财务报告未经审计。

重大风险提示

（一）债券价格波动的风险

受国民经济总体运行状况、国家宏观经济、金融货币政策以及国际经济环境变化等 因
素的影响，市场利率存在波动的可能性。由于“18 甬投 01”、“18 甬投 02”及“17 甬开投
”期限较长，债券的投资价值在其存续期内可能随着市场利率的波动而发生变动，从而使投资者持有的债券价值具有一定的不确定性。
（二）负债规模较大，资产负债率较高的风险

近年来，发行人在建项目支出不断增加，资金需求加大，导致融资规模持续扩大，有
息债务增长较快。发行人债务总额逐年上升。2018-2020 年及 2021 年 6 月末，发行人的资
产负债率分别为 62.93%、58.46%、57.16%和 60.17%。发行人负债规模较大，资产负债率较高。虽然一定的杠杆加快了发行人的业务发展速度，提升了发行人的盈利能力，但风险管理与合规等方面压力加大，未来如果发行人经营业绩出现波动，将使发行人面临较大的偿债风险。
（三）投资收益占利润总额比重较大的风险

2018 年-2020 年度及 2021 年 1-6 月，公司投资收益分别为 297,290.20 万元、
323,513.17 万元、340,087.76 万元和 240,882.90 万元，扣除投资收益后，2018 年-2020
年度及 2021 年 1-6 月，发行人的营业利润分别为-130,595.93 万元、-167,887.03 万元、-
158,439.82 万元和-47,338.54 万元。发行人在股权投资中获得了稳定的投资收益且金额较大，增强了公司的盈利能力，但公司主营业务板块盈利能力较弱，其主要控股子公司发电机组装机容量和发电量均较小，且公司利润对投资收益依赖度较高，可能因缺乏对参股公司的控制权而影响其利润水平，未来参股公司如果经营出现不利情况也将影响到公司的投资收益并进而削弱其盈利能力。
（四）对外担保余额较大的风险

截至 2021 年 6 月末，公司担保金额 39.94 亿元，占同期净资产的比例为 11.43%。 虽
然目前被担保人资信良好且经营正常，但若被担保人在“18 甬投 01”、“18 甬投 02”和“17 甬开投” 、“21 甬投 01”存续期内发生相关债务的偿付困难并导致由公司代偿债务，将影响公司的经营及整体偿债能力。

截至 2021 年 6 月 30 日，公司面临的风险因素与募集说明书中所披露的风险因素相
比没有重大变化。

目录

重要提示......2
重大风险提示 ...... 3
释义...... 5
第一节 发行人情况 ...... 7
一、 公司基本信息 ...... 7
二、 信息披露事务负责人...... 7
三、 报告期内控股股东、实际控制人及其变更情况 ...... 8
四、 报告期内董事、监事、高级管理人员的变更情况 ...... 8
五、 公司经营和业务情况...... 8
六、 公司治理情况 ...... 9
第二节 债券事项 ...... 11
一、 公司信用类债券情况...... 11
二、 公司债券选择权条款在报告期内的执行情况 ...... 18
三、 公司债券投资者保护条款在报告期内的执行情况 ...... 19
四、 公司债券报告期内募集资金使用情况...... 19
五、 公司信用类债券报告期内资信评级调整情况 ...... 19
六、 公司债券增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施情况 ...... 19
第三节 报告期内重要事项...... 21
一、 会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 ...... 21
二、 合并报表范围调整 ...... 21
三、 财务报告审计情况 ...... 21
四、 主要会计数据和财务指标 ...... 21
五、 资产受限情况 ...... 21
六、 可对抗第三人的优先偿付负债……
[点击查看PDF原文]

提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。