12.22早评：从AI浪潮看商业航天的长期价值！

周末深度思考的收获：
周末的时光给了我充分思考的空间。坐在书房里，翻阅着各种资料，思考着技术发展的脉络和投资的长期逻辑。个人觉得，那些嗅觉比较灵敏的投资人可能都已经开始提前布局了，但我预计真正最大的涨幅可能在明年和后年才会显现。

这让我想起了巴菲特的一句话："别人贪婪时我恐惧，别人恐惧时我贪婪。"有时候，最好的投资机会往往出现在大家还没有完全意识到的时候。

对未来趋势的个人判断：

经过深度思考，个人认为明年一季度可能比较火爆的板块之一就是商业航天。这个判断并非凭空而来，而是基于对整个技术发展趋势的理解。

AI可能会把每一个行业都重新定义一遍，所以每一个行业都可能存在巨大的投资机会。但在所有这些机会中，个人特别关注的是通讯传输领域的变化。

AI发展催生的通讯革命：

以后的AI传输可能主要要依靠卫星通讯。为什么这么说？以前的通讯方式主要依靠地面的基站传播，但现在这种方式的速度可能已经跟不上AI发展的需要了。

AI的核心是什么？个人理解，背后是算力。算力的核心是芯片。芯片最重要的功能是传播数据，通过极快的速度传播海量数据来产生新的信息。所以AI必然会催生通讯行业的巨大变革。

卫星通讯的巨大机会：

卫星通讯的前提是要有足够多的卫星群。马斯克搞了星链计划，中国也推出了千网计划。马斯克计划发射33000个卫星，中国的千网计划第一批要发17000颗卫星，据了解现在可能才发了1000多颗上去。

要发17000颗卫星，这件事本身就可能带动巨大的产业链。个人觉得，这可能是一个数十万亿级的机会，上下游可能会带动近200家上市公司。这不正是知识经济向财富转化的典型例子吗？

产业链的全面机会：

卫星造出来还得把卫星送上天去，这又是一个巨大的产业。17000颗卫星，光是制造卫星就需要带动多少产业？卫星发动机、散热系统、通讯模块、太阳能板等等，每一个环节都可能是巨大的市场。

而且，算力的背后还需要巨大的能源支持。据说美国的科学家预测，未来美国70%的电力可能都要被AI巨头们消耗掉，电力根本不够用。所以新能源行业也可能迎来新的发展机遇。

个人鱼护管理的精细化思考：

航天智造：个人觉得核心比较硬，上涨空间可能还有，准备耐心持有。在商业航天这个长期赛道上，真正有技术含量、有核心竞争力的公司值得长期关注。

天银机电：目前趋势看起来还不错，如果出现反包走势就继续留着。恒星敏感器作为卫星的"眼睛"，在卫星数量大幅增加的背景下，需求可能会大幅增长。

乾照光电：按照弱去强留的原则处理。在主线明确的情况下，资金应该向表现更强的标的集中。

华人健康：这不是主线标的，如果走强势反包就留着，如果走弱势就见好就收。

今日重点观察标的：
基于这种长期思考，今天重点观察几个相关标的：

久之洋：据了解，这家公司的星体跟踪器在国内市场占有率靠前，星间激光通信产品可能已经供货中国星网并实现了商业化。这种掌握核心技术的公司，个人觉得在产业爆发期可能会有不错的表现。

陕西华达：公司可能紧跟客户需求，在商业航天领域布局了射频连接器、射频组件、微矩形连接器、高速连接器等多种产品，据说单星价值量在不断提升，在商业航天重点项目都有配套。

铂力特：作为3D打印行业的龙头企业，今年预计可能有2亿左右的火箭卫星收入，明年可能会达到4-5亿。作为航天六院的重要供应商，民营客户覆盖面也比较广，个人觉得在商业航天爆发期弹性可能是最大的。

投资哲学的深度思考：

这次深度思考让我更加坚信专注的重要性。与其在各个热点之间跳来跳去，不如在一个有长期价值的方向上深耕细作。

商业航天不仅仅是一个概念，它背后代表的是整个人类科技发展的方向。从这个角度来看，个人觉得继续专注商业航天这个方向是正确的选择。

当然，任何投资都有风险，任何判断都可能出错。重要的是要保持理性，严格控制风险，不要把全部身家押在一个方向上。

对知识转化财富的理解：

通过这次思考，我对"知识转化财富"有了更深的理解。作为投资人，如果能够提前预测到某个产业的发展趋势，并在早期进行布局，确实可能获得不错的收益。

比如今年的光模块行业，如果年初就能预测到AI对光通讯的巨大需求，并提前布局相关公司，今年的收益确实可能达到数倍。这就是知识直接转化成财富的例子。

但这需要深度的研究、准确的判断和坚定的执行力，缺一不可。

风险提示与理性思考：

当然，所有这些判断都只是个人的思考，可能存在很大的不确定性。市场的发展往往比任何人的预期都要复杂，任何预测都可能落空。

重要的是要保持开放的心态，随时准备根据新的信息调整自己的判断。同时，严格控制风险，不要因为看好某个方向就盲目加大投入。

深度感悟与未来展望：

真正的投资智慧不在于能够预测短期的市场波动，而在于能够把握长期的发展趋势。在这个快速变化的时代，能够站在技术发展的前沿，用长远的眼光看待投资机会，或许才是获得长期收益的关键。商业航天不仅仅是一个投资主题，更是人类探索宇宙、拓展文明边界的重要步骤。能够参与其中，见证并分享这个伟大时代的发展红利，本身就是一件非常有意义的事情。

愿我们都能在长期的坚持和深度的思考中，收获属于自己的成功！

最终声明：以上内容纯属个人学习思考和投资心路历程分享，不构成任何投资建议。每位投资者的风险承受能力、投资目标和市场判断都不相同，请务必根据自身情况独立决策。股市有风险，投资需谨慎。
$航天智造(SZ300446)$，$天银机电(SZ300342)$，$久之洋(SZ300516)$