$宝武镁业(SZ002182)$  2022年，国资入主后，疯狂扩产能，逐渐把宝武打造成了国内镁巨头，同时把镁价打压了三年，为什么，就是为了准备2026年的需求爆发，002182作为商业航天、人形机器人、低空经济的共同铲子股，也是未来的国之利器，卡死西方大国机器人、商业航空的发展，每颗卫星普遍用镁超100kg×五年内1万颗，每个机器人用镁7.5kg×5年内1亿台，叠加电动自行车新国标5kg×五年内1亿台，今年开始，镁需求将会呈爆发增长，镁价将在2026年翻倍，达到约3万元每吨，目前宝武理论最大产能约40万吨，每吨涨价1000元对应增厚利润4亿元，涨价到3万元（宝武成本价13500元）对应利润约为16500×40万吨=66亿元。同时年复合增长率超过30%，给予30倍估值，目标市值30×66亿=2000亿元，目标价200元，目前还有10倍以上的增长空间，给予超配评级。长期看随着机器人和卫星的彻底放量，英伟达作为ai的铲子股，宝武也会成为机器人和卫星的铲子股，股价在2030年有望超越宁德时代成为A股市值之王，市值达到2万亿，目标价2000元。