$利欧股份(SZ002131)$  $三维通信(SZ002115)$  

今日盘面汇总：

三大指数下探回升，午后横盘震荡，收盘两市总成交不足2万亿，较前一交易日缩量7%，涨跌家数接近持平。市场全天快速轮动，人工智能硬件相对强势，其中青山纸业四天三板，淳中科技二连板，权重工业富联涨停，胜宏科技盘中再创历史新高。盘中题材切换较快，阿里团购概念三江购物二连板，新华都涨停。文化传媒粤传媒二连扳，幸福蓝海尾盘冲板回落。固态电池恩捷股份涨停，权重先导智能震荡走强。另有商业航天三维通信三天二板，芯片、石油石化、体育产业等轮动。短线情绪局部强势，连板天普股份十一连板，首开股份六连板，高位股三维通信反包涨停，西部黄金深水翻红，幸福蓝海午后触板回落。

昨天还在说当前市场量能持续缩量，这显然不是一个好现象，有可能跌破2万亿，今天就跌破了。所以当前市场会进入：轮动

一， AI相关，包含硬件和软件

消息刺激：

1. 英伟达 H20进入我方获批，rubin产品6款芯片全部测试成功，计划于2026年量产。

2. 英伟达推出Rubin CPX，这是一款专为海量上下文处理而打造的全新GPU，用于推理。

2.甲骨文 AI业绩和支出大超预期，昨晚盘后大涨28%。如下：

甲骨文:第一财季云业务总营收(IaaS加SaaS)为72亿美元，按美元计算增长28%。甲骨文表示其“剩余履约义务”(即已签署但尚未实现的合同收入)目前达到4550亿美元，同比大增约359%。看好未来云业务发展，未来四年云收入将分别达到320、730、1140和1440亿美元。主要还是得益于和OPENAI签订的大额合同。

AI硬件机构趋势大票代表：易中天胜富（如下）

新易盛、中际旭创、天孚通信、胜宏科技、工业富联

情绪板：

青山纸业：目前AI硬件方向身位板，明天能否加速也是该方向的情绪锚定点。

新炬网络：受益甲骨文，首板一字板，同样是明天情绪锚定点。

PCB:

涨停：东山精密、依顿电子、景旺电子、博杰股份

HVLP三剑客：铜冠铜箔（HVLP4）

德福科技（HVLP5研发阶段，暂不能量产）

隆扬电子（HVLP5）

目前全球能量产HVLP5的只有日本的三井和中国的隆扬电子

电子布相关：宏和科技、菲利华、中材科技等等。

环氧树脂：东材科技

PCB的细分目前主要就这几个，均受益英伟达的rubin产业链。

液冷：

主板：英维克（NV链），领益智造（NV链），东阳光（液冷液）

创业板：科创新源（液冷管）---川环科技（液冷管）

思泉新材（冷板）---奕东电子（冷板）

硕贝德（送样中）---科创新源（代工）

科创板：鼎通科技（液冷I/O连接器）

电源：

机构趋势：麦格米特 ，后续板块持续性的锚定点。

二、 电池相关

电池相关：

六氟磷酸锂（涨价逻辑）：目前电池相关最强细分。

天际股份：日内有承接

天赐材料：明天就是5日线附近了，才是低吸的机会。

多氟多：短期上涨压力有点大。

依旧是当下3个环节:【硫化锂】、【设备】、【集流体】

【硫化锂】:全固态电池卡脖子环节，当前可以批量化生产纯度达标的企业非常稀缺。

厦钨新能:已经拿到BYD硫化锂供货资格;

上海洗霸:C链排序最靠前的硫化锂标的;

海辰药业:新晋液相法前排标的;

博苑股份:碘化锂龙头，硫化物电解质核心添加剂

【设备】:26年头部电池厂中试线扩产规划明确，H2有望开启招标。

科新机电:稀缺的等静压设备标的，已和头部电池厂对接，进展加速;

宏工科技:C链标签鲜明，最有望拿到干法设备订单;

纳科诺尔:干法设备已有交付，最核心的干法标的;

【集流体】:集流体是最大变量环节

远航精密:已拿到头部NDA，预计9月实现样品送样。

中一科技:C无负极技术唯一标的，已实现送样。

三、 机器人相关

机器人：

卧龙电驱：今日回踩5日线，这里看支撑。

均胜电子：冲高回落，看明天承接，短线有压力。

特斯拉链：浙江荣泰、拓普集团、三花智控

核心关注点还是在特斯拉供应链上，机器人这一波，我们从始至终就是围绕着浙江荣泰再做。当初推荐大家时，价格60多元，也跟大家说好了，这个趋势大牛，坚定拿到100元。今天终于达到了，这个波段已经拿到我们所需要的利润。

四、 消费

影视传媒：

幸福蓝海（南京照相馆），吉视传媒（731），中国电影（731）

领涨：吉视传媒，控30日偏离值中，不大跌就很好了。

大消费：

核心：三江购物

步步高，国光连锁，国芳集团：还是上一波消费炒作时的票

五、 半导体

机构票：寒武纪，今天虽然收红，但是还未放量。

从板块角度来说，目前还未看到明显放量，大的机会还需耐心。

总结： 

整体来讲，市场还算比较健康。但是成交量的回落也是短期需要注意的。$工业富联(SH601138)$