大势一览
今天A股市场探底回升，上证指数午后顽强翻红并震荡拉升，全市场成交额达到2.17万亿元放量回升的态势显示出资金在低位有较强的承接意愿，也反映出市场情绪在分化中逐步修复，整体市场氛围偏向积极。
沪指之所以能领涨，白酒和消费股的爆发贡献比较大，这些板块对指数拉动作用明显。相比之下，创业板指表现疲软，风电设备和机器人概念跌幅较大，拖累了整体表现。不过，创业板在午后跌幅收窄，有资金在低位抄底。
板块方面，食品饮料、白酒、旅游和酒店等方向走强，惠发食品、会稽山等多只股票涨停，舍得酒业、酒鬼酒这些白酒股也表现抢眼。首先是节日效应临近，消费旺季的到来让市场预期升温；其次是比如减税或消费券，这给了板块信心；最后，从估值角度看，消费板块经过前期的调整，已经处于相对低位，吸引了资金回流。
除了大消费，锂电池和光伏板块也表现活跃。孚日股份走出3连板，天际股份、华盛锂电等回封2连板，弘元绿能也在光伏概念中强势封板。这些板块的走强，我觉得是新能源产业链的局部复苏信号。锂电池方面，可能受益于原材料价格企稳和新能源汽车销量的回暖预期；光伏则得益于硅料价格的波动和海外需求的增长。这些板块内部也有分化，比如一些个股冲高回落，像深圳新星午后炸板，说明资金追涨意愿不强，更多是短线博弈。化工板块延续强势，澄星股份3连板，天际股份等跟涨。
下跌方面，人形机器人概念走弱，浙江荣泰跌停，拓普集团等跟跌，CPO和铜缆高速连接等算力硬件股也多数下挫，新易盛、中富电路等跌幅居前。总体来看，板块轮动快速，炸板率超过35%，市场情绪虽然修复，但分化明显，需要警惕追高风险。
持仓探讨
$恒宝股份(SZ002104)$：稳定币和量子科技。这家公司主营智能卡和安全产品，在金融、通信、物联网等领域都有布局，公司在数字货币和量子科技等新兴领域有技术储备，量子产品已规模化商用，也参与了数字货币试点。恒宝股份最近走势比较疲软，股价连续回调，目前处于盘整区间的下轨附近，下跌动能尚未完全释放，成交量相对萎缩，换手率不高，市场热情有所降温，我认为目前的走势更像是获利回吐和弱势整理，短期反弹空间可能受限，需要观察股价能否在当前区域有效止跌。
$通富微电(SZ002156)$：半导体封测和AI芯片。公司是国内封测行业的龙头企业，深度绑定AMD这样的行业龙头，产品结构向中高端升级，先进封装产能不断扩张。公司受益于AI芯片需求增长和半导体国产替代的大趋势，长期逻辑还是比较顺畅的。技术面上，通富微电在10月初创下47.99元的历史新高后，进入了高位震荡阶段，从成交量看，近期出现萎缩，在高位的位置多空双方都比较谨慎，这种高位震荡更多是上涨过程中的自然消化，但由于减持压力存在，震荡时间可能会拉长。
多氟多：氟化工+新能源材料+锂电池+光伏+储能。多氟多的主营业务覆盖了电子级氢氟酸、六氟磷酸锂、磷酸铁锂以及电解液等新能源电池材料，同时业务也触及了光伏和储能领域。整个锂电池产业链目前处于上行周期中，对多氟多核心产品六氟磷酸锂的利润空间提升比较明显。多氟多近期的市场热度和资金博弈现象比较显著，在上个交易日股价强势涨停板之后，今天该股冲高回落，短期或要继续震荡一下，但是这里的趋势走势没问题，继续持有就好。
保变电气：变压器+输变电设备+可控核聚变+抽水蓄能。公司核心产品是变压器、互感器和电抗器等输变电设备，其业务概念也涉及当前市场关注的可控核聚变和抽水蓄能领域。保变电气今日平开震荡之后，午后多头发力，股价强势反包涨停板，股价运行在多头趋势中，短期均线系统呈向上发散状态，对股价形成支撑，该公司身处电网设备赛道，龙头摩恩电气涨停拉板，该股值得继续一持。
潜力刨析
方正电机：人形机器人和特斯拉。公司核心业务包括新能源驱动电机、智能控制器、微特电机及汽车电子，其中新能源驱动电机贡献近半数营收，客户覆盖蔚来、小鹏、理想等主流车企。今日股价盘中冲高回落，分时图显示早盘快速放量拉升，但人形机器人题材今日整体走弱，核心票三花智控等个股纷纷走低，板块氛围不支持该股连续走强，继续观察为主。
江苏国泰：供应链服务和锂电池电解液。公司基本盘是纺织服装等消费品的供应链服务与出口，这部分业务营收占比超过八成，通过在一带一路沿线国家布局生产基地，其新能源业务主要通过控股子公司瑞泰新材开展，涉及锂离子电池电解液及添加剂。今天这个票高开幅度过大，高开后股价一路震荡回落，整体走势堪忧，呈现兑现出货的走势，不予博弈。
$乾照光电(SZ300102)$：卫星太阳能电池。公司核心业务是LED芯片，尤其在高端显示领域有重点布局，新的增长动能则来自商业航天领域的砷化镓太阳能电池，为低轨卫星供货。公司在商业航天和光通信领域的布局为其构建了第二增长曲线，卫星电池片的销量据称已实现翻倍，在国内市场占有率保持领先。在“太空算力太阳能电池”传闻的驱动下，股价于11月8日强势涨停，但是今天股价高开后便难以维继，日内高开低走，日内表现不容乐观。
四、操作留痕
本文为个人投资基金思考，文中提及到的任何个谷和基金都可能有腰斩风险。所有内容均不构成投资建议，请各位独立思考，不要以我的内容作出买入或者卖出决策。
