公告日期：2025-10-28

证券代码：000400 证券简称：许继电气 公告编号：2025-46

许继电气股份有限公司

关于接受控股股东以委托贷款方式拨付国有资本
经营预算资金暨关联交易的公告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

重要内容提示：

许继电气股份有限公司（以下简称“许继电气”或“公司”）拟接受控股股东中国电气装备集团有限公司（以下简称“中国电气装备”）以委托贷款方式向
公司拨付国有资本经营预算资金 12,230 万元，贷款利率 2.3%，贷款期限 3 年。
本次交易构成关联交易，但不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。

本次关联交易已经公司 2025 年第六次董事会审计委员会、2025 年第三次独
立董事专门会议、九届三十一次董事会审议通过，关联董事回避表决。

公司与中国电气装备及其下属子公司发生的除日常关联交易及关联存贷款以外的关联交易累计金额未达到公司最近一期经审计净资产绝对值 5%，本次交易无需提交公司股东大会审议。

一、关联交易概述

（一）关联交易的主要内容

公司通过控股股东中国电气装备申请获批了 2025 年国有资本经营预算资金12,230 万元。本次国有资本经营预算批复的科技项目实施单位共 10 家，分别为公司及所属子公司北京许继电气有限公司、哈尔滨电工仪表研究所有限公司、河南许继电力电子有限公司、河南许继电气开关有限公司、西安许继电力电子技术有限公司、许昌许继软件技术有限公司、许继变压器有限公司、许继电源有限公司、珠海许继电气有限公司。根据《中央企业国有资本经营预算支出执行监督管
理办法》（国资发资本规〔2024〕71 号）文件规定“资本预算支持事项承担单位为子企业的，中央企业可直接将资本金注入承担单位，无需层层注资；对于暂无增资计划的股权多元化子企业，可列作委托贷款，在具备条件时及时转为股权投资”。因公司目前暂无增资扩股计划，根据以上规定，中国电气装备拟通过委托贷款方式拨付国有资本经营预算资金 12,230 万元，通过具备资质的关联方中电装财务有限公司（以下简称“中电装财司”）向公司发放，贷款期限为 3 年，贷款利率为 2.3%，具备条件时依法转为中国电气装备对公司的股权投资。公司收到委托贷款后再根据金额向子公司北京许继电气有限公司、哈尔滨电工仪表研究所有限公司、河南许继电力电子有限公司、河南许继电气开关有限公司、西安许继电力电子技术有限公司、许昌许继软件技术有限公司、许继变压器有限公司、许继电源有限公司、珠海许继电气有限公司以委托贷款方式下拨，在具备条件时依法合规转为公司对相关子公司的股权投资。

（二）关联关系

中国电气装备持有公司股票 386,286,454 股，持股比例为 37.92%，为公司
控股股东，中电装财司为中国电气装备的控股子公司。根据《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 7 号—交易与关联交易》相关规定，中国电气装备、中电装财司为公司关联法人，本次交易构成关联交易。
（三）审议情况

1.独立董事专门会议审议情况

公司于 2025 年 10 月 27 日召开 2025 年第三次独立董事专门会议，会议以 3
票同意，0 票反对，0 票弃权的表决结果审议通过了《关于接受控股股东以委托贷款方式拨付国有资本经营预算资金暨关联交易的议案》。

2.审计委员会审议情况

公司于 2025 年 10 月 27 日召开 2025 年第六次董事会审计委员会，2 名关联
董事胡四全先生、张友鹏先生对该议案进行了回避表决，公司 3 名非关联董事董新洲先生、胡继晔先生和申香华女士以 3 票同意，0 票反对，0 票弃权的表决结果审议通过了《关于接受控股股东以委托贷款方式拨付国有资本经营预算资金暨关联交易的议案》。

3.董事会审议情况

公司于 2025 年 10 月 27 日召开九届三十一次董事会，5 名关联董事李俊涛
先生、胡四全先生、余明星先生、张友鹏先生和邹永军先生对该议案进行了回避表决，公司 4 名非关联董事许涛先生、董新洲先生、胡继晔先生和申香华女士以4 票同意，0 票反对，0 票弃权的表决结果审议通过了《关于接受控股股东以委托贷款方式拨付国有资本经营预算资金暨关联交易的议案》。

公司与中国电气装备及其下属子公司发生的除日常关联交易以外的关联交易连续 12 个月累计金额为 42,803.98 万元（含本次交易），未达到公司最近一期经审计净资产绝对值 5%，本次交易无需提交公司股东大会审议。

本次交易不构成《上市公司重大资产重组管理办法》……
[点击查看PDF原文]

提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。