行情走到现在，最亮的主线已经写在了盘面上：人形机器人。不是概念，是订单。从港股到北交所，伺服电机、减速器、AI控制板，整条产业链的排产都在加速。中央汇金二季度砸了2000亿给宽基ETF，稳住指数的同时，把成长股的估值底也给焊牢了。公募规模突破34万亿，增量资金已经备好，就等一个能打出弹性的方向。人形机器人，就是那个方向。

雅鲁藏布江水电开工，工程设备、特高压、水泥集体涨停，看似热闹，其实是一次压力测试——资金在找高景气赛道能扛住利好兑现的硬核逻辑。测试结果很明确：只有人形机器人。它同时叠加了国家制造升级、AI算力外溢、零部件国产替代三条硬逻辑，短期有事件催化，中期有业绩落地，长期还有万亿级市场空间。一句话，别的板块是反弹，它是反转。

同泰产业升级混合C（014939），昨天涨2.14%，近一周5.54%，同类排名前14%，已经用净值说话。它是全市场唯一一只同时覆盖“港股机器人”+“北交所机器人”的基金，小而美，调仓灵活，弹性佳，赛道100%聚焦人形机器人，兼具beta与alpha的成长性，投资性价比高。想一键打包最纯正的机器人龙头，不用东拼西凑，认准这一只就够了。

行情不等人，主线已明，工具已备。现在不上车，下一波拉升就只能目送。同泰产业升级C（014939），就是当下抓住人形机器人产业升级风口的最佳工具。

风险提示：基金有风险，历史业绩不代表未来表现，投资需谨慎。

$招商中证银行指数C(OTCFUND|014028)$$中信保诚成长动力混合C(OTCFUND|014282)$$招商高端装备混合C(OTCFUND|014607)$