#8月你看好哪条投资主线？# #8月份该如何投资操作？# #医疗连续活跃 是机会？#

一、为啥从后视镜里盯上了这只基？

我是刘师傅，北京开了18年出租。车厢就是我的“移动书房”——乘客有基金经理、药企代表、医院主任...听得多了，对医疗股也有了感情。去年载过一位医药研究员，聊到深夜两点：“刘哥，现在创新药就像08年的比亚迪，遍地零件价，却装着未来引擎。”这句话，让我开始关注东方红医疗升级股票发起C(019030。

------

二、不看广告看疗效：我信任这只基金的三大理由

1⃣ 基因靠谱：东方红的“老司机”团队

“修车认厂牌，买基看底子”

• 投研厚度：东方红权益团队超10年沉淀，像我们车队老师傅——不飙快车，专修“长期引擎”。

• 医疗赛道专修班：这只基的经理王姣，科班医药研究员出身，懂分子式更懂财报，好比既会修发动机又懂交规的“全能技工”。

2⃣ 方向精准：押注“救命药”的创新突围

“乘客急病送协和，投资就看真刚需”

• 政策暖风频吹：医保谈判规则优化（如续约降幅上限）、国产替代加速（PD-1、ADC药物出海），寒冬里政策开始“送暖”

• 估值触底反弹：中证医疗指数PE跌近5年低位，像极了2020年油价暴跌时的出租车牌照——低谷囤货，高峰数钱。

3⃣ 持仓有门道：要“药”更要“疗”

翻看二季报前十大持仓恍然大悟：

“不赌单押黑马，专铺黄金赛道”

• 创新药龙头（恒瑞、百济神州）：国产替代“排头兵”

• 器械硬科技（迈瑞）、联影）：手术机器人的“中国芯”

• CXO卖水人（药明系）：全球药企的“中国代工厂”

像我的出租车：汽油（药）、配件（器械）、保养（CXO）一条龙布局！

------

三、创新药板块：的哥眼中的黎明前夜

1⃣ 当下像凌晨4点的北京城

• 空驶率最高时段：集采恐慌砸出“黄金坑”，但早高峰（需求爆发）就在眼前——中国60岁以上人口突破2.8亿，慢性病用药量年年跳涨。

• 政策路灯已亮：科创板第五套标准（未盈利生物药企可上市）、医保“简易续约”规则，给创新药松绑加油

2⃣ 未来看三盏信号灯

• 绿灯：国产PD-1海外授权爆发（百济、君实单笔交易超10亿美金）

• 黄灯：警惕管线同质化（比如扎堆的CAR-T疗法）

• 蓝灯：AI制药革命性降本（AlphaFold掀起的浪潮）

------

四、我的定投计划：像加油一样简单

每月发工资日定投2000元

• 为什么选C类：持有满7天免赎费（适合我这种灵活补仓的“波段司机”）

• 为什么不定额：医药板块波动大，指数跌超5%当日加倍投（抄底乘客的“拼车价”）

• 目标：攒够女儿留学基金，取名“生命科技账户”

------

五、想对这只基说：慢即是快，稳字当头

“方向盘打太急容易翻车，投资也一样”

• 莫追短期爆款的“特效药概念”（如减肥药炒作）

• 守住“临床价值为王”的真创新（临床三期管线是护城河）

• 给时间以生命：新药研发周期10年起，基金持有至少3年起步！

------

写在最后

凌晨收车时总爱听《夜空中最亮的星》。创新药投资何尝不是？—— 经历漫长黑夜，只为迎接救命的曙光。东方红这支基，就是我押注生命科学的“方向盘”。@东方红资产管理

#创业板指大反包！后市行情怎么看？# #时隔四年！华为麒麟芯片回归沸# #九月基金投资策略#