本季度内产品抓住了机械和汽配板块与机器人板块联动的机会,获得了一定收益,并在季度末估值出现泡沫时适当获利退出。尽管外部市场有贸易保护相关的扰动,但中国企业制造能力强劲,随着人工智能持续推动高端制造迭代升级,“出海”的市场空间仍然广阔,相信国内优质企业的发展空间越来越大。
从经济数据来看,一季度经济指标较去年全年有所回升,上市公司年报及一季报展望方面,盈利增速和经营流量净额增速有望边际改善,消费服务和中游制造业盈利增速预计较高。细分领域中,业绩增速较高或有改善的领域预计集中在有色、汽车、电子、通信、农林牧渔、非银等。考虑到4月融资资金规模可能下降,国内宏观资金面呈现“先紧后松再波动”的特征,股市资金供需相对均衡。在外部扰动和内部政策呵护的综合影响下,相对看好和配置红利、扩大内需的消费、涨价的顺周期品类和业绩相对稳健的新质生产力领域,如家电、工程机械和部分制造业上游。