1 市场强势板块分析。

姚楠燕介绍了近期表现强势的板块，包括新能源、创新药、科技和互联网板块，并重点分析了光伏板块的近期表现和上涨原因，如硅片企业上调报价和硅料价格上涨。

2 科创50指数表现优异。

姚楠燕指出科创50指数产品收益和跟踪误差在同类中排名靠前他分析了新能源行业政策信号，包括政府反内卷措施和光伏产业减产政策，认为行业已处于底部区间光伏产业链价格和盈利水平触底，头部企业将通过技术升级和去产能提升竞争力新能源车板块价格战缓和，固态电池等技术创新成为关注焦点技术进步是提升行业估值的关键因素。

3 新能源车板块波动加大，资金持续流入。

姚楠燕指出，固态电池产业化进程超预期，宁德时代和比亚迪分别宣布了全固态电池量产计划和技术路线，推动产业链发展新能源车龙头ETF159637覆盖锂电产业链上下游龙头，包括宁德时代、比亚迪等，适合关注固态电池和新能源车赛道的投资者。

4 光伏新能源受去产能政策提振。

姚楠燕提到近期光伏和新能源产业链因去产能政策活跃，同时介绍东财证券的ETF实盘大赛活动，奖品丰厚下半年科技板块机会较多，消费电子和芯片产业链受关注，因新品发布和AI功能升级科创板第五套标准扩容重启，国产芯片企业如木樨、摩尔县城等提交IPO，市场关注度高芯片产业指数曾在19-21年上涨超300%。

5 科技板块在特朗普政策下持续发展。

姚楠燕分析了特朗普任期对中国科技板块的影响，指出当前政策环境下芯片产业链迎来发展机遇他提到大基金三期成立及长期存储等公司上市申请，认为这些举措将提振芯片板块目前存储芯片领域国产替代空间较大，全球市场由三星、海力士和美光主导。

6 国产存储芯片替代空间广阔。

姚楠燕指出，国产存储芯片市场份额较低，但替代空间大，预计国内半导体存储市场规模将从4267亿增至4580亿存储芯片价格受减产影响回升，预计三季度DRAM价格涨幅达10%-15%，消费级DDR4或涨40%以上芯片行业处于AI复苏和国产替代双周期上行阶段，东财基金的芯片ETF基金(159599)覆盖全产业链龙头，适合关注芯片板块的投资者。

7 国内存储芯片厂商崛起推动价格下降。

姚楠燕指出国内厂商进入存储芯片市场后打破国际垄断，降低价格并掌握定价权，应用场景广泛他提到科创板与芯片板块将受益于国产化进程此外，姚楠燕分析创新药板块回暖，归因于全球流动性宽松，美联储降息周期带来资金回流，缓解创新药研发的资金压力，推动板块复苏。

8 中国创新药进入收获期。

姚楠燕指出中国创新药行业经过近十年发展已进入收获期，财务表现明显改善一方面，国内创新药企积累了大量创新成果，新药获批数量井喷，且从被动跟随转向原研创新，多款中国原研药获FDA批准并在美国市场高价销售另一方面，政策支持力度加大，政府工作报告明确提及创新药，医保目录谈判引入丙类目录，为高价创新药提供商业保险覆盖，进一步促进行业发展。

9 创新药政策与市场前景分析。

姚楠燕分析了创新药进入医保目录的障碍及新政策带来的利好，指出商业保险覆盖有助于价格合理化他提到AI在创新药研发中的应用可大幅降低成本并提升收益，引用木头姐的观点支持AI加医药的前景最后，他强调创新药板块估值处于历史低位，性价比较高。

10 创新药板块长期看好。

姚楠燕认为创新药板块具有长期投资价值，中国创新药出海表现亮眼，跨国药企并购活跃全球医药行业面临专利悬崖，中国创新药企业因高性价比和研发成果受到青睐东财基金推出创新药ETF沪港深（159622），覆盖50家沪港深创新药龙头企业，包括药明康德、恒瑞医药等知名企业。