ai技术在游戏开发中的应用，如角色建模、剧情设计等，显著提升了开发效率并降低成本。元宇宙和虚拟现实技术的融合，为游戏行业带来沉浸式体验和商业模式创新。版号发放常态化，行业监管趋于稳定，利好头部企业集中度提升。

军费预算稳步增长，核心装备进入批量列装阶段，业绩兑现能力增强。信息化与智能化升级加速，雷达、电子战、卫星通信等领域需求旺盛。企业在细分领域技术突破，订单增长潜力显著。

ai大模型训练需求激增，推动gpu、专用芯片等硬件需求快速增长。“东数西算”等政策加速数据中心建设，带动相关产业链发展。全球云计算厂商资本开支回暖，形成算力基础设施的全球共振。

全球能源转型趋势明确，光伏、储能等领域仍处于高景气赛道。分布式光伏与户用储能需求旺盛，尤其在欧洲、北美等地区。新技术路线如topcon、hjt、钙钛矿电池加速商业化，提升行业竞争力。

美联储加息周期接近尾声，美元走弱预期增强，利好黄金价格。地缘冲突频发，市场避险情绪升温，推动贵金属需求上升。黄金etf持仓回升，显示机构对黄金的配置意愿增强。

创新药审批加速，医保谈判机制优化，利好研发型企业。生物医药、基因治疗等前沿领域快速发展，带来新增长点。基层医疗体系建设与医疗新基建提供长期需求支撑。

宏观经济企稳，广告预算回升，推动平台流量变现能力增强。优质ip价值重估，影视、动漫、文学联动效应显著。虚拟人、数字藏品等新型内容形态逐步落地，拓展行业边界。

全球半导体行业供需趋于平衡，ai算力需求成为新增长点。国产替代加速推进，芯片设计、封测等领域迎来突破机会。消费电子创新周期重启，折叠屏、ar/vr等新品类潜力巨大。