大盘点评，

先说一下今天主体想法，主要是想做华为AI和存储芯片，结果我方向对了，华为里选个涨停，存储里再选个，既是华为还是存储里选了，结果都没选对，主体还是华为+AI芯片的一个情况。盘面上看，半导体、算力、大金融、燃气等板块涨幅居前；稀土永磁、BC电池、PEEK材料概念、水泥等板块跌幅居前。上证指数继续创新高，不痛不痒的摸到了3669.04点。因为稍微细心一点就能发现，指数连创新高的背后，上涨力量越来越像少数个股集中，比如创业板，科创板都是再向那几只基金重仓的大票集中，尤其是这个科创明显已经成了寒王指数。而主板呢，则是受制于银行成了银行指数，这种情况再护盘托举的时候可以理解，但是如果在上涨途中，也总是牵一发而动全局，就有点“抱团”的味道了。

话题探讨，华为AI推理，为何多数资金选择芯片？寒武纪-U大幅度涨停！医疗行情修复性好，短线上创新医疗再封？

寒武纪-U$寒武纪-U(SH688256)$，受外部芯片安全争议及性能限制影响，国内企业加速转向国产方案，公司思元系列芯片在智算中心、运营商领域市占率提升，一季度营收同比大幅增长，净利润首次转正。经历了约 10 天左右的盘整，其 K 线始终收在所有均线上方，对后续上涨形成了一定支撑。而 12 日的大阳线，可看作是短线崛起的信号，从技术走势角度增加了步入主升浪的可能性。

创新医疗$创新医疗(SZ002173)$，信部等七部门印发《关于推动脑机接口产业创新发展的实施意见》，计划到 2027 年初步构建脑机接口的技术、产业与标准体系。创新医疗参股 40% 的博灵脑机已进入临床备案，其 C 端产品进入批量生产阶段，易受行业利好提振走出新行情。此前其 MACD 在零轴上方形成金叉且红柱有放大趋势，显示中期上涨动力或许增强。其 8 月以来成交量显著放大，利于打破前期阻力位限制，为开启第二波升势创造条件。

持仓分析，

山河智能$山河智能(SZ002097)$，其坐拥低空经济和基建工程双题材。国家发改委专题会议推动低空经济高质量发展，公司参股的山河星航布局无人机物流等核心场景。同时，雅下水电项目推进，其水利水电 EPC 订单同比增长 40%，挖掘机销量同比增 25%，业绩与概念共振利于吸引资金，催生上涨第二波。8 月 8 日其放量突破 W 底颈线位，MACD 红柱有二次放大趋势，若午后量价配合，延续符合技术特征的表现，或走出第二波。短期内还会继续格局观望。

野马电池，公司主营碱性电池出口欧美，受益欧洲库存回补、人民币贬值及电动工具需求回暖，二季度订单修复带动产能利用率回升，盈利拐点预期强化。今天主体来看还是震荡，随着固态电池大会的落幕，可能行情不会太连续了，今天依然是一个分歧放量的情况，均线支撑作用明显，短线来看，阻力位置可能形成震荡回调，一旦突破五日均线，需要规避。

航天科技，其航天应用产品为神舟十八号、神舟十九号、嫦娥六号等多项载人航天及探月工程提供加速度传感器、电源电路等，巩固了其在载人航天领域的主导地位。同时，商业航天快速发展，国内发射任务密集，为其创造更多业务拓展机会。今天主体高开低走，本来想溢价就走，但是又想博弈回封，看来管不住贪婪是人性使然。今天主力流出，股价震荡回调，大的趋势还是没受到太大阻力，后续行情一旦回调过深，还是需要规避，今天分歧较大，也是没走的的原因，可能是有接盘。

中国长城，AI算力板块政策与事件催化、公司AI产品技术适配性、主力资金集中流入。短期动能：量价齐升显示市场情绪回暖，政策与板块热度形成短期支撑。今天主要还是拉芯片，和AI，但是没封住，回落后又开始博涨停，有点操之过急，被主力弄红眼了。换手率 3.36%，量价配合相对较好，短期内多头力量占优，显示走势具备一定强度。从技术面来看，若其后续能放量突破如 16.29 元等前期压力价位，则更可能确认开启新一轮显著上涨。目前延续性还在，准备格局一下。

8月操作纪录，