过去几个月来,科技板块强势起舞,公募基金顺势而为,加大了科技主题基金的布局力度。8月以来,超35只科技主题基金上报,其中包括首批10只中证科创创业人工智能ETF。此外,科创板宽基指数基金、港股科技主题基金等亦同步扩容。
上报科技新品
新品上报令科技主题基金阵营有望壮大。中国证监会官网显示,8月1日至24日,已有超35只科技主题基金上报。从产品类型来看,主要包括科技细分行业主题基金、科创板宽基指数基金,及港股科技主题基金。
从科技细分行业主题基金看,中证科创创业人工智能ETF已吸引10家基金管理人布局。具体来看,8月19日,易方达基金、华泰柏瑞基金率先上报中证科创创业人工智能ETF,华安基金、富国基金、工银瑞信基金等8家基金管理人紧随其后。中证指数官网显示,中证科创创业人工智能指数5月14日发布,从科创板和创业板中选取50只业务涉及为人工智能提供基础资源、技术以及应用支持的上市公司证券作为指数样本。
除了中证科创创业人工智能ETF以外,东方红资管上报了中证沪港深人工智能50指数基金、天弘基金上报了中证人工智能主题ETF。
更多细分科技行业主题基金也纷纷上报,包括国泰半导体制造精选混合基金、广发信息产业股票基金、华夏创业板软件ETF联接基金、富国创业板软件ETF等。
从科创板宽基指数基金情况看,其8月以来持续扩容。具体来看,广发基金、富国基金上报了上证科创板200ETF,华泰柏瑞基金、长盛基金上报了上证科创板综合指数增强基金。此外,南方基金上报了上证科创板50成份ETF联接基金。
从港股科技主题基金情况来看,大型基金公司依然在积极布局。具体来看,汇添富港股通科技精选混合基金、南方中证港股通科技ETF联接基金、平安恒生港股通科技主题指数基金、嘉实恒生港股通科技主题ETF联接基金、招商国证港股通科技ETF等集中上报。
发行回暖增量可期
从市场表现看,得益于近期科技板块的强势表现,多只重仓科技股的基金近期净值上涨。随着基金赚钱效应显现,科技主题基金的发行也显著回暖。具体来看,8月以来,银华上证科创板综合增强策略ETF发行规模为12.12亿元,华夏上证科创板200ETF联接基金发行规模为10.88亿元,鹏华上证科创板人工智能ETF发行规模也超过8亿元。
当前仍有超10只科技主题基金正在发行,主要包括科创板人工智能指数基金、科创板半导体材料设备主题指数基金、科创板芯片基金及科技主题主动权益类基金等。随着这些基金的后续成立,将为科技板块带来增量资金。
“近期,投资者的信心有所增强,公募基金布局科创领域,同时险资也在加大对高端制造、人工智能等领域的投资。”博时基金经理冯春远表示。
机构掘金硬科技
从投资端来看,近期机构组团调研硬科技公司。具体而言,8月以来,集成电路、计算机软件、半导体等领域的上市公司迎来机构的密集调研,知名基金经理更是频频现身上市公司调研名单。
“随着国内外不断加大算力投资,当前AI成为驱动半导体成长的关键因素。半导体板块在科技板块中兼具业绩与成长性,在政策与产业的双向发力下,我们看好半导体制造、设备和AI芯片,关注模拟芯片的景气修复机会。”工银瑞信基金表示,随着算力基础设施的持续投入,半导体材料、设备、大模型等领域或有持续突破,有望维持较好景气度。
在平安基金经理翟森看来,国内目前仍然处于人工智能基础设施投入的初期阶段,应用侧的发展依然要聚焦国内科技巨头的产业进展,同时国内企业利用硬件供应链的优势积极开展AI硬件产品的创新。目前应用层面的投资机会仍集中在互联网巨头和硬件体系,其中机器人、终端侧产品等方向有望率先体现产业价值。从配置角度来看,人工智能产业链正处于景气扩张与预期修复的交汇期。国产算力有望在未来一至两个季度迎来催化,而应用端仍需等待算力投入逐步落地后方能释放更大潜力。