今日，国债期货收盘全线上涨，30年期主力合约涨0.21%，现券市场振幅有限。下周，央行公开市场将有9603亿元逆回购到期，同时还有1000亿元国库现金定存到期。从具体行情来看：

　　国债期货30年期主力合约涨0.21%，10年期主力合约涨0.02%，5年期主力合约涨0.02%，2年期主力合约涨0.02%。

　　银行间主要利率债收益率多数下行，截至下午16:30，10年期国债活跃券250011收益率下行0.2bp报1.6385%，30年期国债活跃券2500002收益率下行0.45bp报1.8385%，10年期国开活跃券250210收益率下行0.2bp报1.7055%。

　　（数据来源：WIND，财联社整理）

　　业内人士指出，6月LPR保持不动符合市场预期，债市并未对此进行交易。上午6月EPMI录得47.9，环比下降3.1，市场预期本月底PMI可能走弱，30年国债活跃券下行接近1bp后震荡。临近月末，市场下午针对央行买债操作的预期短暂带动了多头情绪，TL主力合约收盘上涨0.21%。

　　长江固收称，债市收益率有望挑战前低。首先，在经历了较长时间的信用扩张后，社融增速可能在逐渐筑顶，预计社融增速7-8月达到全年高点9.0%左右，随后逐步回落至年底的8.3%左右。其次，今年6月央行的呵护带来了流动性的充裕以及债市短端的回落，这使得长债调不深，6月债市也往往抢跑。前低可以挑战，但难以突破，逼近关键点位时建议止盈。

　　公开市场方面，央行公告称，6月20日以固定利率、数量招标方式开展了1612亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，投标量1612亿元，中标量1612亿元。Wind数据显示，当日2025亿元逆回购到期，据此计算，单日净回笼413亿元。

　　本周央行公开市场共开展了9603亿元逆回购操作，本周央行公开市场共有8582亿元逆回购到期及1820亿元MLF到期。因此，本周央行公开市场全口径净回笼799亿元。

　　下周，央行公开市场将有9603亿元逆回购到期，其中下周一至下周五分别到期2420亿元、1973亿元、1563亿元、2035亿元、1612亿元。此外，下周一还将有1000亿元国库现金定存到期。

　　资金面方面，Shibor短端品种多数上行。隔夜品种上行0.1BP报1.368%；7天期上行0.5BP报1.529%；14天期上行6.1BP报1.719%；1个月期下行0.1BP报1.62%。

　　银行间回购定盘利率多数上涨。FR001涨2.07个基点报1.4707%；FR007涨3.21个基点报1.6%；FR014持平报1.78%。

　　银银间回购定盘利率表现分化。FDR001持平报1.38%；FDR007跌2.71个基点报1.5145%；FDR014涨4.0个基点报1.72%。

　　银行间回购利率多数上行，具体表现如下：

　　（数据来源：WIND，财联社整理）

　　一级市场方面：

　　信用债方面：

　　据Choice 数据统计显示，今日交易所市场非金信用债跌幅排行前五的分别是：22张公G5、24产融06、22望涛债、23泰金01、24策源K1。具体如下：

　　据Choice 数据统计显示，今日交易所市场非金信用债涨幅排行前五的分别是：22连城G4、16龙湖04、23济城G6、25蓉轨01、23万科01。具体如下：

　　存单方面，今日3M期国股在1.6025%-1.64%位置需求较好，较前一日上行0.5bp，1Y期国股报在1.625%-1.65%的位置，较前一日下行0.25bp，AAA级存单方面，9M成交在1.72%，1Y成交在1.6575%的位置。

　　（数据来源：Choice，财联社整理）