一、潜力股
常山北明：这家公司原本是做纺织的，后来通过收购北明软件转型科技领域，现在主要搞智慧城市这些数字化业务，搭上了华为的昇腾AI和鸿蒙系统。昨日在华为题材和算力方向走强的带动下，股价直接冲上涨停，24.26元封板，短期可以顺着资金热度，算力题材热度居高不下，多头势能充沛，股价目前仅是首板的位置，上方的空间不容小觑。$恒宝股份(SZ002104)$
鸿博股份：公司过去是搞印刷的，这两年转型AI算力，成立子公司英博数科做智算中心，还拿了英伟达的合作授权。今年中报预告扭亏为盈，除了算力概念之外，也有中报预增利好的加持，昨天11点24分涨停到20.56元，尾盘封单仍有1.47亿，高位收出了突破的二板，英伟达概念板块强势特征明显，关键看算力题材能不能持续超预期，如果板块氛围依旧良性的话，该股作为龙头仍有主升预期。
拓维信息：公司是华为的“全方位伙伴”，从鲲鹏芯片、昇腾AI到鸿蒙系统均有合作，还在长沙、贵州参与“东数西算”的算力中心项目。不过投入期挺烧钱的，去年亏了1亿多，好在今年的现金流改善了，经营性现金流从负转正。昨日收出冲高回落的中阳线，当前三季度AI服务器出货量据说要环比进一步增加，加上鸿蒙授权费确认收入，利润可能跳涨。如果站稳当前价位，有望挑战35的压力位区域。
$中大力德(SZ002896)$中大力德：专精精密减速器，是国内少数能同时量产RV、谐波、行星三类减速器的企业，产品用到工业机器人和特斯拉人形机器人上。最近因为人形机器人概念爆火，市场主流资金抢筹机器人方向，昨日最高冲涨停到77.99元，收盘股价炸板回落受涨7.76%，机器人板块的前排上纬新材一字连板打开了板块空间，做题板块内的中位股联发股份也收出三连板，目前看如果龙头上纬新材不断板的话，中大仍有继续一持的空间，但是如果龙头上纬走弱高位大幅分歧的话，那么这里考虑把手里的机器人方向的个股给及时落地。
$立讯精密(SZ002475)$立讯精密：全球消费电子代工龙头，现在重点拓展汽车电子，收购了德国莱尼切入特斯拉供应链。上个交易日股价拉出大阳线收涨6.34%，汽车电子和通信业务比如光模块带动估值修复，消费电子板块整体上扬。当前位置，长期配置价值逐渐显现，下半年苹果新品、汽车电子放量是催化剂，个人对其中期走势持乐观态度。
二、大势及热点
昨日A股三大指数集体收涨，创业板指以1.76%的涨幅领跑两市，两市成交额突破1.54万亿，放量近千亿，资金入场意愿明显增强。指数震荡上行的同时，市场内部却是暗流涌动，结构性特征极为鲜明。
AI硬件板块的卷土重来，新易盛大涨超8%创出历史新高，胜宏科技、满坤科技等个股强势上攻。新易盛的亮眼业绩印证了算力产业链的高景气度，而黄仁勋宣布将向中国市场销售H20芯片的消息，更是为国产算力产业链注入一针强心剂。技术上看，算力硬件在经历冲高回落的洗礼后迅速重拾升势，资金承接力度可见一斑。
午后君工股异军突起，中航沈飞强势涨停创出历史新高，纵横股份、晨曦航空等标的跟涨明显。君工板块的爆发看似突然，实则酝酿已久，全球地缘局势持续紧张的大背景下，行业订单饱满、业绩确定性高，部分核心标的估值仍具吸引力。沈飞作为主机厂龙头创出阶段性新高，或许预示着君工板块新一轮价值重估正在展开。
医药板块同样表现不俗，近十只个股涨停。第十一批集采报量范围虽已划定，但“稳临床、保质量、防围标、反内卷”的新原则，让市场嗅到了边际改善的气息。创新药企在经历长期调整后，估值修复动能正在积聚。
